| 기업리포트 요약(2015.10.12) |
| 기관명/작성자 |
기업명 |
투자의견 |
이전의견 |
목표주가 |
이전목표 |
전일수정주가 |
요약 |
이베스트투자증권
신재훈 |
유한양행
[000100] |
= |
매수 |
매수 |
= |
320,000 |
320,000 |
240,000 |
▶ API 수출로 견조한 실적 예상
▶ 지분투자로 R&D 파이프라인 확보
▶ 투자의견 Buy. 목표주가 320,000원 유지 |
현대증권
김열매,홍성우 |
대림산업
[000210] |
= |
매수 |
매수 |
= |
110,000 |
110,000 |
75,000 |
▶ 사우디 저마진 사업 준공 지연으로 DSA 영업적자 지속 예상
▶ PE, PB 강세로 자체 유화부문 수익성 양호, YNCC 지분법 수익도 호실적 기대 |
신한금융투자
박상연,황어연 |
대림산업
[000210] |
= |
매수 |
매수 |
= |
95,000 |
95,000 |
75,000 |
▶ 3분기 실적은 매출액 2.2조원(+6.4% YoY), 영업이익 597억원(흑자전환 YoY)을 전망함
▶ 사우디 MFC(2Q15 비용 반영, 11월 완공 예정이나 지연 가능성)와 사우디 Iso(1Q15 비용 반영, 16년2월 완공 예정)현장 등 저마진 현장이 진행 중으로 추가 비용 반영 가능성은 존재함 |
하이투자증권
장문준 |
대림산업
[000210] |
= |
매수 |
매수 |
= |
96,000 |
96,000 |
75,000 |
▶ 3Q15 Preview: 매출 2.31조원, 영업이익 648억원 전망
▶ 해외부문의 우려는 아직까지는 진행형
▶ 견조한 유화부문과 성장세의 주택부문 |
하나금융투자
송선재,신동하 |
한국타이어월드와이드
[000240] |
N |
매수 |
|
N |
21,000 |
|
17,550 |
▶ 목표주가 2.1만원으로 커버리지 시작
▶ 자회사들의 안정적인 성장
▶ 막대한 현금성자산은 M&A를 통한 성장의 발판 |
메리츠종합금융증권
김준성 |
기아차
[000270] |
= |
Buy |
Buy |
= |
60,000 |
60,000 |
52,500 |
▶ 3Q15 실적은 매출액 12.4 조원 (+8.6% y-y) 및 영업이익 6,196 억원 (+9.4% y-y)으로 5.0% (flat y-y)의 OPM 를 기록할 것으로 전망
▶ 순이익은 6,518 억원 (-0.9% yy)를 기록하며 시장기대치에 부합할 것 |
신영증권
이재일 |
기아차
[000270] |
= |
매수 |
매수 |
= |
60,000 |
60,000 |
52,500 |
▶ 3분기 실적 컨센서스 상회 전망
▶ 3분기 내수 판매 전년동기대비 16% 증가
▶ 미국 판매 4분기에도 20%대 성장 지속 기대
▶ 4분기 신차 효과 기대 |
KDB대우증권
박영호,윤태식 |
기아차
[000270] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
66,000 |
58,000 |
52,500 |
▶ 3Q15/4Q15 Preview: 믹스개선, 환율효과로 빠른 YoY 개선세
▶ 2016년 전망: 환율여건 개선으로 수익성 개선효과 극대화
▶ 목표주가 66,000원으로 14% 상향조정, 매수유지 |
유진투자증권
이정 |
SK하이닉스
[000660] |
= |
BUY |
BUY |
= |
48,000 |
48,000 |
37,550 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 2.9%qoq 증가, 영업이익 3.7%qoq 감소 예상
▶ 투자포인트: 매력적인 Valuation, 주주이익환원정책 강화, 높은 시장지배력, 재무구조 개선 |
메리츠종합금융증권
박유악 |
SK하이닉스
[000660] |
= |
Buy |
Buy |
= |
55,000 |
55,000 |
37,550 |
▶ 2016년 DRAM 수급 개선 전망
▶ 2016년 영업이익 5.7조원(-1%YoY), 실적 소프트 랜딩 예상 |
하이투자증권
송명섭 |
SK하이닉스
[000660] |
= |
매수 |
매수 |
= |
46,000 |
46,000 |
37,550 |
▶ 3Q 실적 시장 예상치 부합 예상
▶ 4Q 영업이익 축소 전망
▶ 내년에도 DRAM 공급 과잉 지속될 듯 |
유안타증권
이재윤 |
SK하이닉스
[000660] |
= |
Buy |
Buy |
= |
53,000 |
53,000 |
37,550 |
▶ 3Q15 영업이익 1.3조원으로 시장 기대치에 부합할 전망
▶ 4분기 PC 신제품 출시에 따른 PC 메모리 Contents Growth 모멘텀 강화될 전망 |
현대증권
김열매,홍성우 |
현대건설
[000720] |
= |
매수 |
매수 |
= |
50,000 |
50,000 |
36,800 |
▶ 주택 분양계획: 현대건설 2.2만 세대 + 현대엔지니어링 0.9만 세대 계획 |
신한금융투자
박상연,황어연 |
현대건설
[000720] |
= |
매수 |
매수 |
= |
53,000 |
53,000 |
36,800 |
▶ 3분기 실적은 매출액 4.8조원(+11.8% YoY), 영업이익 2,601억원(+12.7% YoY)으로 시장 기대치인 영업이익 2,580억원에 부합할 전망
▶ 비중동 현장의 매출화 지연은 지속되나 UAE 사브, 쿠웨이트 코즈웨이 등의 대형 공사 매출화가 본격화되며 현대건설의 별도 실적은 무난함 |
신한금융투자
홍세종,오경석 |
대상
[001680] |
= |
매수 |
매수 |
= |
37,000 |
37,000 |
31,550 |
▶ 3Q15 연결 영업이익은 295억원(-9.6% YoY) 전망
▶ 4Q15부터는 라이신사업 효과로 매출액은 증가하지만 이익은 감소 예상
▶ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 37,000원 유지 |
한국투자증권
이승혁,박기흥 |
알루코
[001780] |
|
|
|
|
|
|
7,000 |
▶ 알루미늄의 주 원료 광석을 현지에서 조달하는 만큼 원가경쟁력이 우수 |
신한금융투자
박상연,황어연 |
KCC
[002380] |
= |
매수 |
매수 |
= |
600,000 |
600,000 |
428,000 |
▶ 3분기 매출액 8,810억원(+3.0% YoY), 영업이익 641억원(-1.1% YoY)으로 시장 기대치인 영업이익 660억원을 소폭 하회할 전망
▶ 건자재 부문은 입주물량 증가세 시작으로 전년 동기 대비 매출액 +4.5%, 영업이익 +19.4% 증가를 예상함 |
이베스트투자증권
신재훈 |
대원제약
[003220] |
= |
매수 |
매수 |
= |
31,000 |
31,000 |
22,450 |
▶ 외형성장 시현 예상
▶ 신규사업 기대감 증가
▶ 투자의견 Buy. 목표주가 31,000원 유지 |
신한금융투자
손미지 |
현대증권
[003450] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
9,000 |
12,300 |
7,380 |
▶ 3Q15 실적은 영업이익 574억원, (지배)순이익 494억원을 전망함
▶ FY15 연간 실적은 영업이익 3,088억원, (지배)순이익 2,649억원으로 ROE 8.4%가 기대됨 |
신한금융투자
손미지 |
대신증권
[003540] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
13,500 |
13,400 |
10,950 |
▶ 3Q15 실적은 영업이익 268억원, 순이익 230억원(연환산 ROE 5.4%)이 전망됨
▶ 수익성 개선 뿐만 아니라 대신F&I, 대신저축은행, 대신자산운용 등 자회사들을 통한 수익원 다각화도 긍정적임 |
이베스트투자증권
신재훈 |
보령제약
[003850] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
85,000 |
95,000 |
59,800 |
▶ 안정적 성장 예상
▶ 카나브 해외진출 기대
▶ 투자의견 Buy 유지. 목표주가 85,000원으로 하향 |
신한금융투자
박광래 |
현대제철
[004020] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
72,000 |
84,000 |
53,900 |
▶ 3분기 매출액 4.49조원(+12.0% YoY), 영업이익 3,703억원(-1.5% YoY) 전망
▶ 불확실성 해소가 우선, 자동차 강판 가격 5% 인하 시 매출액 2,300억원 감소 전망
▶ 투자의견 매수 유지, 목표주가는 72,000원으로 하향 |
유진투자증권
이정 |
대덕GDS
[004130] |
= |
BUY |
BUY |
= |
13,000 |
13,000 |
10,600 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 30.2%qoq증가, 영업이익 흑자전환 37억원 예상
▶ 투자포인트: 고해상도 카메라 수요 증가, 전장용 PCB 수요 증가, 안정적인 재무구조 |
한국투자증권
이승혁,박기흥 |
한솔테크닉스
[004710] |
|
|
|
|
|
|
25,350 |
▶ 주요 고객사 제2 휴대폰 공장단지 내에 위치한 만큼 고객사 물량 확보와 부품 납품이 용이 |
유진투자증권
이정 |
한솔테크닉스
[004710] |
= |
BUY |
BUY |
▲ |
35,000 |
30,000 |
25,350 |
▶ 투자포인트: 휴대폰 EMS사업 진출에 따른 중장기 성장동력 확보, 그룹지배구조 변화에 따른 중장기 기업경쟁력 강화, 인버터 및 태양광모듈부문 실적 개선
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 77.6%qoq, 222.7%qoq 증가 예상 |
동부증권
한승재 |
효성
[004800] |
= |
Buy |
Buy |
= |
190,000 |
190,000 |
126,000 |
▶ 3Q15 영업이익은 2,113억원(QoQ-17.1%/YoY+66.8%)으로 시장 컨센서스 2,294억원을 소폭 하회할 것으로 예상되지만, 여전히 견고한 실적을 시현할 것으로 예상됨
▶ 영업외적인 risk로 주가가 부진한 흐름을 보였지만, 수요가 성장하고 있는 사업을 영위하는 효성의 영업가치는 여전히 주목할 만함 |
메리츠종합금융증권
김준성 |
현대차
[005380] |
= |
Buy |
Buy |
= |
180,000 |
180,000 |
162,000 |
▶ 3Q15 실적은 매출액 21.1 조원 (-0.9% y-y) 및 영업이익 1.50 조원 (-9.1% y-y)으로 7.1% (-0.6%pt y-y)의 OPM 를 기록할 것으로 전망
▶ 영업이익은 시장기대치를 7.7% 하회할 것으로 보이며, 이는 지난 9 월 발생한 미국 쏘나타 엔진 리콜 비용 반영에 따른 결과 |
신영증권
이재일 |
현대차
[005380] |
= |
매수 |
매수 |
= |
220,000 |
220,000 |
162,000 |
▶ 3분기 기대치 소폭 하회할 전망
▶ 폭스바겐 사태로 리콜 비용 보수적 반영 예상
▶ 폭스바겐 사태 수혜 4분기부터 본격화될 전망
▶ 단기 상승에도 불구하고 Valuation 부담스럽지 않은 상황 |
KDB대우증권
박영호,윤태식 |
현대차
[005380] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
200,000 |
176,000 |
162,000 |
▶ 핵심지역에서 최악 벗어나 시장수요 catch up, 경쟁업체들은 혼선
▶ 3Q15/4Q15 전망: 4Q15부터 YoY 이익개선세로 빠른 반전 |
이베스트투자증권
신재훈 |
삼진제약
[005500] |
= |
매수 |
매수 |
= |
40,000 |
40,000 |
24,750 |
▶ 안정적인 실적상승 기대
▶ 향후 원가율 개선 및 원료의약품수출기대
▶ 투자의견 Buy, 목표주가 40,000원 유지 |
한국투자증권
이승혁,박기흥 |
삼성전자
[005930] |
= |
매수 |
매수 |
= |
1,600,000 |
1,600,000 |
1,270,000 |
▶ 베트남 공장 가동률 상승으로 삼성전자 휴대폰 원가구조 개선될 전망
▶ 3분기 IM부문 영업이익률은 컨센서스를 충족한 8.6%를 기록한 것으로 추정 |
유진투자증권
이정,윤혁진 |
삼성전자
[005930] |
= |
BUY |
BUY |
= |
1,500,000 |
1,500,000 |
1,270,000 |
▶ 3Q15 Review: 매출액 및 영업이익 각각 5.1%qoq, 5.8%qoq 증가
▶ 4Q15 전망: 매출액 4.5%qoq 증가, 영업이익 5.9%qoq 감소 예상 |
메리츠종합금융증권
박유악 |
삼성전자
[005930] |
= |
Buy |
Buy |
= |
1,600,000 |
1,600,000 |
1,270,000 |
▶ 2016년 3D NAND 양산 본격화, Foundry 투자 확대 예상
▶ 수익성 위주의 DRAM 전략: ‘16년 반도체 영업이익 16조원 전망 |
유안타증권
이재윤 |
삼성전자
[005930] |
= |
Buy |
Buy |
= |
1,560,000 |
1,560,000 |
1,270,000 |
▶ 3Q15 연결기준 영업이익 잠정치 7.3조원 발표
▶ 4Q15 연결기준 영업이익 7조원(YoY 32%, QoQ -4%)으로 추정 |
신한금융투자
손미지 |
NH투자증권
[005940] |
= |
매수 |
매수 |
= |
13,100 |
13,100 |
10,200 |
▶ 3Q15 영업이익 834억원(-21.3% QoQ, -18.4% YoY), (지배)순이익 633억원(-17.9% QoQ,-18.4% YoY)을 기록할 전망
▶ FY15 연간 실적은 영업이익 3,892억원, (지배)순이익 2,842억원으로 ROE 6.3%를 전망함 |
이베스트투자증권
신재훈 |
SK케미칼
[006120] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
110,000 |
90,000 |
71,000 |
▶ 자체개발 인플루엔자 백신 판매호조로 수익성 제고 예상
▶ R&D 파이프라인 상업화 가시화
▶ 투자의견 Buy. 목표주가 110,000원으로 상향 |
현대증권
김열매,홍성우 |
GS건설
[006360] |
= |
매수 |
매수 |
= |
31,000 |
31,000 |
25,450 |
▶ 파르나스호텔 매각차익 약 2,900억원 세전이익에 반영 |
신한금융투자
박상연,황어연 |
GS건설
[006360] |
= |
매수 |
매수 |
= |
40,000 |
40,000 |
25,450 |
▶ 3분기 실적은 매출액 2.6조원(+14.5%YoY), 영업이익 310억원(+31.3% YoY)으로 시장 기대치인 영업이익 390억원을 하회할 전망
▶ 2012년 착공한 저가현장 사우디 PP12발전, 사우디 라빅2를 제외하고 대부분의 저가공사를 하반기에 완공될 예정임 |
신한금융투자
손미지 |
대우증권
[006800] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
17,000 |
20,000 |
11,750 |
▶ 3Q15 실적은 영업이익 985억원, 순이익 771억원으로 연환산 ROE 7.1%가 예상됨
▶ 하반기 업황이 상반기에 비해 다소 둔화되었음에도 불구하고 애플 사옥 및 금호산업 매각 등 일회성 투자 이익이 존재함 |
이베스트투자증권
신재훈 |
일양약품
[007570] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
65,000 |
45,000 |
48,150 |
▶ 지속적 성장 예상
▶ 슈펙트 1차치료제 전환 임박
▶ 투자의견 Buy 유지. 목표주가 65,000원으로 상향 |
유진투자증권
이정 |
대덕전자
[008060] |
= |
BUY |
BUY |
= |
10,000 |
10,000 |
7,900 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 5.2%qoq, 100.4%qoq 증가 예상
▶ 국내 주요고객사 스마트폰 신제품 출시 및 중국 스마트폰 성장, 사물인터넷시장 성장 수혜, 안정적인 재무구조, 매력적인 배당수익률 |
신한금융투자
손미지 |
메리츠종금증권
[008560] |
▲ |
매수 |
Trading BUY |
▼ |
6,000 |
6,862 |
4,425 |
▶ 3Q15 실적은 영업이익 622억원, (지배)순이익 465억원을 전망한다(연환산 ROE 13.0%)
▶ Y15 연간 ROE 20.1%, FY16F ROE 13.9%로 업계 내 최고 수준의 수익성은 유지될 전망 |
유안타증권
박성호 |
호텔신라
[008770] |
= |
Buy |
Buy |
= |
210,000 |
210,000 |
113,000 |
▶ 호텔신라의 3Q15 예상 연결실적은 매출액 7,295억원(-8% YoY), 영업이익 51억원(-91% YoY), 당기순이익 -7억원(적전 YoY) |
유안타증권
이재윤 |
삼성전기
[009150] |
= |
Hold |
Hold |
= |
60,000 |
60,000 |
62,000 |
▶ 3Q15 영업이익 945억원으로 추정
▶ 4Q15 영업이익 761억원 기록할 전망 |
SK증권
이지훈 |
SIMPAC
[009160] |
= |
매수 |
매수 |
= |
10,500 |
10,500 |
7,270 |
▶ 3분기에도 실적호조 지속 예상
▶ 안정적인 수주잔고 확보 |
현대증권
김열매,홍성우 |
한샘
[009240] |
= |
매수 |
매수 |
= |
320,000 |
320,000 |
249,000 |
▶ B2C 비중 80% 이상으로 직매장, 대리점, IK 가맹점, 온라인몰, 홈쇼핑 등 가장 다각화된 유통 채널 확보
▶ 높아진 브랜드 파워로 비브랜드 시장 잠식, 생활용품, 키즈 상품 등 신규 수요 창출로 지속 성장 중 |
신한금융투자
박상연,황어연 |
한샘
[009240] |
= |
매수 |
매수 |
= |
340,000 |
340,000 |
249,000 |
▶ 3분기 매출액 4,212조원(+26.9% YoY), 영업이익 372억원(+32.1% YoY)으로 영업이익 컨센서스 380억원을 하회할 전망
▶ 투자의견 매수, 목표주가 340,000원을 유지함 |
한국투자증권
이경자,강승균 |
한샘
[009240] |
= |
매수 |
매수 |
= |
360,000 |
360,000 |
249,000 |
▶ 건자재/소형가전 등 신사업 현황
▶ 토탈 솔루션을 표방하는 경쟁사와 차이
▶ Valuation: 세계적으로도 희소한 home improvement player |
동부증권
김홍균 |
현대중공업
[009540] |
= |
Buy |
Buy |
= |
160,000 |
160,000 |
98,700 |
▶ 3Q15 실적은 8분기만에 흑자로 전환되며 컨센서스 상회로 추정
▶ 하반기 남은 기간 동안 수주 약진이 기대되는 국면, Buy |
IBK투자증권
김미송 |
고려아연
[010130] |
▲ |
매수 |
중립 |
N |
620,000 |
|
508,000 |
▶ 글렌코어 감산으로 세계 아연 수급 타이트해질 전망
▶ 금속가격과 주요 제련사 주가 상승 반전함
▶ 투자의견 매수로 상향하고 목표주가를 62만원으로 제시함 |
동부증권
김홍균 |
삼성중공업
[010140] |
= |
Hold |
Hold |
= |
14,000 |
14,000 |
13,750 |
▶ 3Q15실적은 매출과 영업이익률 모두 컨센서스를 소폭 상회
▶ 3Q15에 소강사태를 보였던 수주가 하반기 남은 기간에도 이어질 전망 |
동부증권
김홍균 |
현대미포조선
[010620] |
= |
Buy |
Buy |
= |
87,000 |
87,000 |
69,200 |
▶ 3Q15, 컨센서스 대비 양호한 실적을 기록한 것으로 추정
▶ 3Q15에만 16억달러 이상 신규수주하며 수주량 개선을 시작 |
신한금융투자
이응주,정용진 |
S-Oil
[010950] |
= |
매수 |
매수 |
= |
82,000 |
82,000 |
70,600 |
▶ 문제는 4.8조원에 달하는 대규모 투자(고도화 설비, 2018년 하반기 가동)로 배당 매력이 떨어진다는 점
▶ 전후의 배당 성향이 향후 20% 전후로 낮아질 전망 |
동부증권
한승재 |
S-Oil
[010950] |
= |
Hold |
Hold |
= |
68,000 |
68,000 |
70,600 |
▶ 3Q15 영업이익은 186억원(QoQ-96.9%/YoY 흑전)으로 시장 컨센서스 927억원을 하회할 것으로 예상됨
▶ 정제마진은 9월 이후 성수기인 등경유 마진 회복으로 빠르게 회복 추세에 있음 |
유진투자증권
윤혁진 |
LG이노텍
[011070] |
= |
BUY |
BUY |
= |
130,000 |
130,000 |
84,300 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 6.4%qoq, 24.7%qoq 증가 예상
▶ 4Q15 전망: 매출액 14.6%qoq 증가, 영업이익 0.8%qoq 감소
▶ 투자포인트: 글로벌 1위 카메라모듈 업체, 차량부품 고속성장 |
유안타증권
이재윤 |
LG이노텍
[011070] |
= |
Buy |
Buy |
= |
110,000 |
110,000 |
84,300 |
▶ 3Q15 영업이익 652억원(QoQ 33%, OPM 4%)으로 추정
▶ 4Q15 영업이익 1,004억원으로 실적 반등에 성공할 전망 |
동부증권
한승재 |
롯데케미칼
[011170] |
= |
Buy |
Buy |
= |
400,000 |
400,000 |
264,000 |
▶ 3Q15 영업이익은 4,395억원(QoQ-31.3%/YoY+209%)으로 시장 컨센서스 3,772억원을 상회할 것으로 예상됨
▶ 연간 실적 개선세에 주목, 글로벌 자산 배분 관점에서 NCC에 대한 관심 지속 증가 |
동부증권
한승재 |
금호석유
[011780] |
= |
Hold |
Hold |
= |
70,000 |
70,000 |
62,200 |
▶ 3Q15 영업이익은 479억원(QoQ-25.3%/YoY-21.4%)으로 시장 컨센서스 514억원을 소폭 하회할 것으로 예상됨
▶ 본격적인 실적 개선은 16년 이후로 |
동부증권
한승재 |
SKC
[011790] |
= |
Buy |
Buy |
= |
45,000 |
45,000 |
38,050 |
▶ 3Q15 영업이익은 531억원(QoQ-10.5%/YoY+45.8%)으로 시장 컨센서스 528억원을 부합할 것으로 예상됨
▶ 화학 부문의 실적 안정성이 부각되는 반면, 필름 부진이 지속되고 있음 |
메리츠종합금융증권
김승철 |
경동가스
[012320] |
= |
Buy |
Buy |
= |
220,000 |
220,000 |
107,000 |
▶ 투자의견 Buy, 목표주가 220,000원 유지
▶ 가스판매를 통한 안정적 수입
▶ 물류, 발전 자회사들의 성장성 확보 |
메리츠종합금융증권
김준성 |
현대모비스
[012330] |
= |
Buy |
Buy |
= |
285,000 |
285,000 |
236,500 |
▶ 3Q15 실적은 매출액 8.0 조원 (-5.6% y-y) 및 영업이익 6,367 억원 (-12.0% y-y)으로 7.9% (-0.6%pt y-y)의 OPM 를 기록할 것으로 전망
▶ 연결 순이익은 7,634 억원 (-0.7% y-y)를 기록하며 시장기대치에 부합할 것 |
신영증권
이재일 |
현대모비스
[012330] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
290,000 |
260,000 |
236,500 |
▶ 3분기 실적 기대치 하회 전망
▶ 3분기 중국 공장 출고 판매 25% 감소
▶ 기아차 멕시코 공장 증설 모멘텀
▶ 목표주가 상향 |
현대증권
김열매,홍성우 |
현대산업
[012630] |
= |
매수 |
매수 |
= |
93,000 |
93,000 |
59,500 |
▶ 주택 분양 계획: 연간 2.4세대 (연초 계획 16,705세대 대비 약 7,000세대 상향)
▶ 미분양 매각 이익 |
신한금융투자
박상연,황어연 |
현대산업
[012630] |
= |
매수 |
매수 |
= |
89,000 |
89,000 |
59,500 |
▶ 3분기 실적은 매출액 1.4조원(+19.8% YoY), 영업이익 1,290억원(+130.1% YoY)으로 시장 기대치인 영업이익 1,150억원을 상회할 전망
▶ 별도 순차입금은 전분기 대비 1천억원이 감소한 3,500억원이 예상되어 현금흐름 개선세가 지속 되고 있음 |
하이투자증권
장문준 |
현대산업
[012630] |
= |
매수 |
매수 |
= |
78,000 |
78,000 |
59,500 |
▶ 3Q15 Preview: 매출 1.3조원, 영업이익 1,283억원
▶ 현금유입으로 재무구조 개선 지속 전망
▶ 개발형 사업 진행 본격화: 한발 앞서 주택 Cycle 이후까지 준비한다 |
하이투자증권
이상헌,김종관 |
에스원
[012750] |
N |
매수 |
|
N |
120,000 |
|
95,400 |
▶ 삼성그룹의 보안시스템 및 건물관리 서비스 전문업체
▶ 인구조조 변화 및 스마트홈 등으로 가정용 시스템보안 서비스 증가하면서 성장할 듯 |
신한금융투자
손미지 |
삼성증권
[016360] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
60,000 |
75,000 |
45,600 |
▶ 동사 3Q15 실적은 영업이익 893억원, 순이익 687억원이 기대됨
▶ 단기적인 주가 모멘텀 보다는 중장기 자산관리 시장 성장에 따른 수혜로 접근하는 전략이 유효함 |
유안타증권
최남곤 |
SK텔레콤
[017670] |
= |
Buy |
Buy |
= |
380,000 |
380,000 |
259,000 |
▶ 시한 프랑스의 IoT 전용망 업체 Sigfox 에 투자 협력 관계를 구축 중
▶ 본격적인 영업에 나서고 있진 않지만, 전체적인 틀 측면에서는 많은 준비가 되어 있다고 볼 수 있음 |
삼성증권
양승우 |
SK텔레콤
[017670] |
= |
매수 |
매수 |
= |
320,000 |
320,000 |
259,000 |
▶ 점진적인 업황 개선
▶ 규제, 지배구조 개편에 대한 우려 존재
▶ 올해 배당확대 가능 |
신한금융투자
김현 |
현대엘리베이터
[017800] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
80,000 |
95,000 |
51,700 |
▶ 3분기 매출액 3,860억원(+11.3% YoY), 영업이익률 12.5%로 호실적 지속 예상
▶ 본업 외의 이슈로 주가 하락 – 1) 상선 자본확충, 2) 증권 매각 잡음이 주원인
▶ Top Pick 유지 - 중국 시장 둔화우려와 상선 자금조달 이슈를 감안해도 싸다 |
유화증권
이건재 |
한섬
[020000] |
= |
Buy |
BUY |
▲ |
51,000 |
42,000 |
42,050 |
▶ 투자의견 BUY, 목표주가 51,000원으로 상향
▶ 계획대로 성장하고 있으며, 향후 더 많은 계획을 보유하고 있음
▶ 2개의 편집숍 브랜드 통해 신성장동력 찾을 것으로 기대 |
하나금융투자
신민석,유재선 |
아시아나항공
[020560] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
7,500 |
9,000 |
5,020 |
▶ 목표주가 7,500원(하향), 투자의견 매수 유지
▶ 15.3Q 영업이익 948억원 기존 전망대비 하회할 전망
▶ 단거리 노선 비중이 높아 LCC와의 경쟁 불가피 |
삼성증권
김재우,박정환 |
케이비캐피탈
[021960] |
N |
매수 |
|
N |
30,000 |
|
23,800 |
▶ 케이비캐피탈은 자산 규모 4.6조원의 소매금융 특화 기업
▶ 케이비캐피탈에 대한 BUY투자의견 및 목표주가 30,000원을 제시하며 커버리지를 시작 |
SK증권
이지훈 |
태광
[023160] |
= |
매수 |
매수 |
= |
15,000 |
15,000 |
10,750 |
▶ 3분기 실적, 영업이익률 두자릿수 재진입 예상
▶ 4분기에는 신규수주 증가될 것 |
신영증권
임돌이 |
대원화성
[024890] |
= |
매수 |
매수 |
= |
5,500 |
5,500 |
3,415 |
▶ 유리기판 사업은 진입 장벽이 높은 고수익 사업
▶ 중국 정부의 디스플레이 산업 강화 방침은 유리기판 사업자에게 수혜
▶ 유리기판 사업 수율 향상은 LG그룹 차원의 숙제
▶ 백패드 사업 장기적이고 지속적인 수혜 예상 |
현대증권
김열매,홍성우 |
동화기업
[025900] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
25,900 |
69,000 |
49,600 |
▶ 수익성 높은 PB 사업과 베트남 MDF 공장 고수익성 이어질 전망
▶ 강화마루 등 건장재 부문도 원자재가 하락, 신제품 출시 효과로 무난한 실적 예상 |
KDB대우증권
이준기 |
BGF리테일
[027410] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
214,000 |
186,000 |
173,000 |
▶ 주목 받기 시작할 질적 성장
▶ 점포수 증가, 기존점 성장 모두 Okay
▶ 투자의견 매수 유지, 목표주가 214,000원으로 상향 조정 |
현대증권
김열매,홍성우 |
삼성엔지니어링
[028050] |
= |
시장수익률 |
시장수익률 |
= |
32,000 |
32,000 |
31,050 |
▶ 해외수주 부진, 매출액 감소 당분간 이어질 전망 |
SK증권
김기영 |
GS홈쇼핑
[028150] |
= |
매수 |
매수 |
= |
250,000 |
250,000 |
188,900 |
▶ 3분기 매출액 2,630억원, 영업이익 250억원 예상
▶ 채널 경쟁강도 강화 |
하나금융투자
오진원,임수연,채상욱,황주희 |
삼성물산
[028260] |
= |
매수 |
매수 |
= |
240,000 |
240,000 |
158,500 |
▶ 9월 합병법인 출범 이후 발표될 첫 실적
▶ 구. 삼성물산 건설/상사부문의 하반기 수익성 개선 전망
▶ 목표가 24만원 유지 |
삼성증권
김재우,박정환 |
삼성카드
[029780] |
= |
매수 |
매수 |
= |
48,000 |
48,000 |
35,850 |
▶ 신용판매 - 점진적 회복 전망
▶ 간편결제 우려는 과도
▶ AMEX 성공 요인 확보 - 빅 데이터와 우량 고객의 조합 |
삼성증권
김재우,박정환 |
NICE평가정보
[030190] |
N |
매수 |
|
N |
16,000 |
|
11,800 |
▶ 개인신용정보 제공사업에서의 1등 사업자
▶ E-Biz를 중심 성장세 지속 전망 |
유안타증권
최남곤 |
KT
[030200] |
= |
Buy |
Buy |
= |
40,000 |
40,000 |
30,500 |
▶ 시장에서 서비스를 조기 상용화한 LGU+와 달리 KT 는 기업 시장과 글로벌 IoT 표준화 작업에 좀 더 공을 들이고 있음
▶ IoT 를 포함한 신 성장 동력과 관련한 매출 목표로 2017년까지 2조원을 제시한 바 있음 |
신한금융투자
손미지 |
KTB투자증권
[030210] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
3,500 |
4,000 |
2,735 |
▶ 3Q15 실적은 세전이익 61억원, 순이익 49억원으로 (연환산)ROE 4.9%가 전망됨
▶ 상반기 대비 하반기 감익은 불가피하나 양호한 실적이 기대됨 |
유진투자증권
이정 |
원익IPS
[030530] |
= |
BUY |
BUY |
▼ |
13,000 |
17,000 |
9,390 |
▶ 3D NAND 투자 확대, 고객기반 강화, 제품군 다각화, 삼성전자와의 높은 시너지효과
▶ 매출액 및 영업이익 각각 159.4%qoq, 773.2%qoq 증가 예상 |
키움증권
남성현 |
신세계인터내셔날
[031430] |
|
|
|
|
|
|
113,000 |
▶ 지난해 SVN 합병을 시작으로 공격적인 인수 전략(2015년 세린식품, 스무팅킹코리아)
▶ 그룹망을 바탕으로 상품경쟁력 확보 진행 중 |
KB투자증권
손주리 |
신세계푸드
[031440] |
|
|
매수 |
|
|
250,000 |
187,000 |
▶ 스무디킹코리아의 국내법인 및 베트남 사업권 지분 인수 계약 공시
▶ 전일 주가 하락은 기우로 이해 |
유안타증권
최남곤 |
LG유플러스
[032640] |
= |
Buy |
Buy |
= |
17,000 |
17,000 |
11,350 |
▶ U+스위치-U+플러그-U+에너지미터-U+오픈센서-도어락-온도조절기 등 IoT 서비스 공개. 연내 10여가지 홈 IoT 서비스 순차적 출시 계획
▶ LTE 기반 그룹 워키토키 `U+ LTE 무전기`, 홈 CCTV `맘카` 등 시연 |
현대증권
나태열,윤소임 |
LG유플러스
[032640] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
14,500 |
14,000 |
11,350 |
▶ 3분기 실적은 다소 부진
▶ 4분기에 ARPU 성장세로 돌아설 전망
▶ 목표주가 14,500원으로 상향 |
삼성증권
김재우,박정환 |
아주캐피탈
[033660] |
N |
중립 |
|
N |
8,000 |
|
6,870 |
▶ 아주캐피탈은 자산 규모 6.8조원의 자동차할부금융 특화 기업
▶ 아주캐피탈에 대한 HOLD투자의견 및 목표주가 8,000원을 제시하며 커버리지를 시작 |
유진투자증권
이정 |
LG디스플레이
[034220] |
= |
BUY |
BUY |
= |
30,000 |
30,000 |
23,050 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 2.3%qoq, 33.6%qoq 감소 예상
▶ 투자포인트: 업황의 바닥은 1H16에 이루어질 전망 |
유안타증권
이상언 |
LG디스플레이
[034220] |
= |
Buy |
Buy |
= |
30,000 |
30,000 |
23,050 |
▶ 대형TV패널 가격하락심화로 수익성 악화 불가피
▶ 전방TV수요 침체로 연말 성수기 효과 미미할 것 |
유안타증권
박성호 |
파라다이스
[034230] |
= |
Hold |
Hold |
= |
23,000 |
23,000 |
22,250 |
▶ 파라다이스의 3Q15 예상 연결실적은 매출액 1,454억원(-9% YoY), 영업이익 180억원(-32% YoY), 당기순이익 153억원(-33% YoY) |
NH투자증권
김진성 |
파라다이스
[034230] |
= |
Hold |
Hold |
= |
24,000 |
24,000 |
22,250 |
▶ 아직은 보수적인 관점
▶ 3분기 Preview: 영업이익 부진 지속 |
유안타증권
박성호 |
강원랜드
[035250] |
= |
Buy |
Buy |
= |
50,000 |
50,000 |
41,400 |
▶ 강원랜드의 3Q15 예상 연결실적은 매출액 4,259억원(+8% YoY), 영업이익 1,585억원(+19% YoY), 당기순이익 1,236억원(+17% YoY) |
NH투자증권
김진성 |
강원랜드
[035250] |
= |
Buy |
Buy |
= |
52,000 |
52,000 |
41,400 |
▶ 실적 가시성은 업종 내 돋보일 것
▶ 3분기 Preview: 업종 내 유일한 이익 성장세 예상 |
한국투자증권
최민하 |
강원랜드
[035250] |
= |
매수 |
매수 |
= |
47,000 |
47,000 |
41,400 |
▶ 3분기 영업이익 전년동기 대비 14% 증가 예상
▶ 카지노 성과 지표 양호, 비카지노 부문 개선세 지속
▶ 외형 및 이익 성장 추이 지속, 매수의견 유지 |
하나금융투자
황승택,금가람 |
다음카카오
[035720] |
= |
매수 |
매수 |
= |
210,000 |
210,000 |
123,300 |
▶ 4분기 ‘카카오 고급택시’를 시작으로 다양한 O2O서비스 출시 예정
▶‘인터넷은행’ 신청관련 컨소시엄에 이베이, 넷마블, 텐센트 참여 등으로 투자심리개선 |
유진투자증권
이정 |
OCI머티리얼즈
[036490] |
= |
BUY |
BUY |
= |
140,000 |
140,000 |
93,600 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 15.6%qoq, 28.0%qoq 증가 예상
▶ 투자포인트: 3D NAND 및 공정미세화 수혜, 2015년 실적 개선, 대주주 변경 이슈 |
메리츠종합금융증권
박유악 |
OCI머티리얼즈
[036490] |
▲ |
Strong Buy |
Buy |
= |
180,000 |
180,000 |
93,600 |
▶ 3Q15 영업이익 315억원, 최대 실적 전망
▶ 4Q15 영업이익 349억원(+150%YoY), 최대 실적 경신 전망 |
하나금융투자
황승택,금가람 |
엔씨소프트
[036570] |
= |
매수 |
매수 |
= |
300,000 |
300,000 |
195,000 |
▶ 신규게임라인업 중 “길드워2 확장팩”, “리니지모바일”의 흥행가능성 매우 높음
▶ 4분기 “길드워2”, “블레이드앤소울 모바일” 중국 로열티 반영 시작 |
KB투자증권
이동륜 |
엔씨소프트
[036570] |
= |
매수 |
매수 |
= |
280,000 |
280,000 |
195,000 |
▶ ‘리니지이터널’을 비롯한 주요 게임 출시일정 지연
▶ ‘리니지이터널’ 출시 시점은 당초 예상 (2H16)보다 늦어진 1H17로 예상함 |
메리츠종합금융증권
김승철 |
코맥스
[036690] |
= |
Buy |
Buy |
= |
8,500 |
8,500 |
5,870 |
▶ 투자의견 Buy, 목표주가 8,500원 유지
▶ 수주잔고 증가로 본 실적 개선
▶ 다양한 매출 포트폴리오 |
유진투자증권
이정 |
솔브레인
[036830] |
= |
BUY |
BUY |
= |
55,000 |
55,000 |
43,050 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 8.4%qoq, 10.8%qoq 증가 예상
▶ 2015년 반도체부문 실적 호조세 지속, 자회사 실적 호전, thin-glass 부문 안정화, 매력적인 Valuation |
메리츠종합금융증권
박유악 |
솔브레인
[036830] |
= |
Buy |
Buy |
= |
58,000 |
58,000 |
43,050 |
▶ 삼성전자: 3D NAND와 S.LSI에 집중 → 반도체 에천트 사용량 증가
▶ 안정적 성장세 지속할 전망 |
유진투자증권
이정 |
주성엔지니어링
[036930] |
= |
BUY |
BUY |
= |
7,000 |
7,000 |
5,240 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 40.7%qoq, 251.3%qoq 증가 예상
▶ 투자포인트: 국내 디스플레이업체 및 반도체업체의 투자 증가 수혜와 중국 디스플레이 투자 확대 수혜, 기술경쟁력 부각 |
신한금융투자
손미지 |
미래에셋증권
[037620] |
▲ |
매수 |
Trading BUY |
▼ |
34,000 |
34,531 |
26,400 |
▶ 대표적인 자산관리형 증권사로서 거래대금이나 운용손익 변동에 따른 실적 영향이 타사대비 상대적으로 적음
▶ 동사는 9월 8일 1조 2,067억원(예정) 규모의 주주배정 유상증자 및 무상증자를 발표했음 |
유안타증권
박성호 |
하나투어
[039130] |
= |
Buy |
Buy |
= |
186,000 |
186,000 |
141,500 |
▶ 3Q15 예상 연결실적은 매출액 1,131억원(+8% YoY), 영업이익 135억원(-1% YoY), 당기순이익 101억원(-7% YoY) |
메리츠종합금융증권
김승철 |
한국경제TV
[039340] |
= |
Buy |
Buy |
= |
5,300 |
5,300 |
3,540 |
▶ 투자의견 Buy, 목표주가 5,300원 유지
▶ 인터넷 사업 부문의 뚜렷한 성장세
▶ 디지털큐브 지분법손실 축소로 순이익 개선 |
신한금융투자
손미지 |
키움증권
[039490] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
79,000 |
80,000 |
55,200 |
▶ 전반적인 증시 호황에 따른 수탁수수료 증가 및 이자손익 개선, 연결 자회사의 이익 체력 강화에 힘입어 실적 호조가 기대됨
▶ FY15 연간 실적은 영업이익 2,539억원, (지배)순이익 1,985억원으로 ROE 19.6%를 달성할 전망 |
동부증권
김홍균 |
대우조선해양
[042660] |
= |
Hold |
Hold |
▼ |
7,100 |
8,500 |
6,390 |
▶ 영업손실 규모 3조원 가량을 반영하면 15년 영업이익률 -18.4%
▶ 투자의견 Hold를 유지하고 목표주가는 7,100원으로 하향 |
NH투자증권
유재훈,정연승 |
두산인프라코어
[042670] |
= |
Buy |
Buy |
= |
8,500 |
8,500 |
6,860 |
▶ 공작기계 사업부문 물적분할 후 일부 지분매각
▶ 밥캣의 양호한 실적 지속, 엔진부문도 이익 안정화 |
하이투자증권
최광식 |
두산인프라코어
[042670] |
|
|
매수 |
|
|
10,000 |
6,860 |
▶ 공작기계 사업부 분할 결정: 선제적 재무구조개선 노력 3탄
▶ 주가에 대한 영향: 중립적, 이자비용 낮추었고 이를 넘어서는 EBITDA 확인이 더 중요 |
IBK투자증권
이상현 |
두산인프라코어
[042670] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
10,000 |
13,000 |
6,860 |
▶ 공작기계부문 물적분할 및 지분매각 계획 발표
▶ 지분매각으로 재무구조 개선 기대
▶ 3분기 실적은 구조조정 비용 반영에 따라 부진할 전망 |
BNK투자증권
윤관철 |
두산인프라코어
[042670] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
9,000 |
12,000 |
6,860 |
▶ 공작기계부문 물적분할로 추가 재무개선 단행
▶ 3분기 실적은 기대 이하 전망 |
SK증권
이지훈 |
두산인프라코어
[042670] |
= |
매수 |
매수 |
= |
10,000 |
10,000 |
6,860 |
▶ 공작기게 물적분할 및 지분매각
▶ 3분기는 일회성 요인 반영으로 시장컨센서스 하회 예상 |
한국투자증권
조철희 |
두산인프라코어
[042670] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
9,000 |
13,000 |
6,860 |
▶ 3Q15 preview: 업황 부진 지속. 목표주가 하향
▶ 대규모 구조조정 진행 중
▶ 공작기계 사업부 물적분할 후 지분 일부 매각 추진 |
대신증권
이지윤 |
두산인프라코어
[042670] |
= |
시장수익률 |
시장수익률 |
= |
8,500 |
8,500 |
6,860 |
▶ 공작기계 사업부의 지분을 최대 49% 매각을 발표하였으나 아직 자세한 사항은 비공개
▶ 재무구조 개선 계획안 발표 |
삼성증권
한영수 |
두산인프라코어
[042670] |
▼ |
중립 |
매수 |
▼ |
8,000 |
11,000 |
6,860 |
▶ 공작기계 사업부 분할 결정
▶ 동사는 올해 대규모 구조조정을 단행
▶ 관련 일회성 비용으로 3분기 실적은 시장 기대를 하회할 것 |
현대증권
정동익,김다은 |
두산인프라코어
[042670] |
= |
매수 |
매수 |
= |
8,700 |
8,700 |
6,860 |
▶ 공작기계부문 분할계획 공시
▶ 분할되는 (가칭)두산공작기계의 일부 지분매각 추진 중
▶ 지분매각 성공시 재무리스크 완화 기대
▶ 3Q 실적 Preview |
이베스트투자증권
김현용 |
바텍
[043150] |
N |
매수 |
|
N |
50,000 |
|
40,700 |
▶ 시스템, 핵심부품, 소프트웨어까지 수직계열화 완료로 차별화된 경쟁력 보유
▶ 혁신적인 제품 역량과 부품사업 외판 확대 추세 가속화
▶ 목표주가 50,000원, 투자의견 매수 제시하며 커버리지 개시 |
메리츠종합금융증권
문경준 |
바텍
[043150] |
= |
Buy |
Buy |
= |
42,000 |
42,000 |
40,700 |
▶ 투자의견 Buy, 목표주가 42,000원 유지
▶ Pax-i중심의 브랜드이미지 구축 & 생산효율화 진행
▶ 자회사 레이언스는 디텍터 부문에서 글로벌 공급사로 성장중 + 향후 IPO 기대감 |
흥국증권
정서현 |
바텍
[043150] |
N |
매수 |
|
N |
49,000 |
|
40,700 |
▶ Pax-I 3D Smart 해외 매출 가시화
▶ 3Q15 Preview: 매출액 16.2%YoY, 영업이익 45.2%YoY |
SK증권
노경철 |
바텍
[043150] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
46,000 |
40,000 |
40,700 |
▶ 3Q15E, 신제품 효과로 전년동기 대비 실적 개선
▶ 빠르게 확대되는 신제품 PaX-i3D Smart |
현대증권
김태희,송재원 |
바텍
[043150] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
46,000 |
40,000 |
40,700 |
▶ 계절적 비수기임에도 양호한 실적 전망
▶ 4Q와 16년은 Pax-i3D Smart의 해외 성과에 기대
▶ 목표주가 46,000원으로 상향하며 투자의견 BUY 유지 |
현대증권
김열매,홍성우 |
대우건설
[047040] |
= |
시장수익률 |
시장수익률 |
= |
8,000 |
8,000 |
6,600 |
▶ 국내주택 호조, 해외부문 적자 지속: 사우디 SADARA Tank, UAE RRE 등 추가원가 발생 가능성 |
신한금융투자
박상연,황어연 |
대우건설
[047040] |
= |
매수 |
매수 |
= |
9,000 |
9,000 |
6,600 |
▶ 3분기 실적은 매출액 2.7조원(+2.6% YoY), 영업이익 1,150억원(+22.8% YoY)으로 시장 기대치인 영업이익 1,110억원에 부합할 전망
▶ 주택 부문의 호조세가 지속되고 있어 매출총이익률 14~15%를 안정적으로 이어갈 예정임 |
유진투자증권
이정 |
기가레인
[049080] |
= |
BUY |
BUY |
= |
10,000 |
10,000 |
6,230 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 19.5%qoq 증가, 영업적자 5억원 예상
▶ 투자포인트: 통신환경 진화에 의한 RF통신부품 수요 급성장, LED용 식각장비부문 지속적 성장, TSV 패키징시장 개화, 테스트솔루션시장 진입!! |
메리츠종합금융증권
김승철 |
코메론
[049430] |
= |
Strong Buy |
Strong Buy |
= |
18,500 |
18,500 |
9,920 |
▶ 투자의견 Strong Buy, 목표주가 18,500원 유지
▶ 미주 지역 줄자 판매 신장세
▶ 풍부한 자산가치와 수익가치 부각될 전망 |
한국투자증권
이승혁,박기흥 |
유아이엘
[049520] |
|
|
|
|
|
|
11,200 |
▶ DK UIL Vietnam은 스마트폰용 메탈 부품 제작을 위한 CNC장비
를 확보하고 있는 만큼 향후 메탈 부품 공급 증가에 따른 추가 설비투자는 제한적 |
KTB투자증권
이충재 |
LG화학
[051910] |
= |
BUY |
BUY |
= |
295,000 |
295,000 |
289,000 |
▶ 전세계 13개 자동차 회사와 리튬이온전지 공급 계약 체결
▶ 올해 상반기 LG화학의 전기 자동차용 전지 부문 시장 점유율은 세계 4위 |
동부증권
한승재 |
LG화학
[051910] |
= |
Buy |
Buy |
▲ |
340,000 |
310,000 |
289,000 |
▶ 3Q15 영업이익은 5,197억원(QoQ-7.8%/YoY+45.4%)으로 시장 컨센서스 5,063억원을 상회할 것으로 예상됨
▶ 4Q15 역시 실적 안정성이 부각될 것으로 판단됨 |
유진투자증권
이정 |
AP시스템
[054620] |
= |
BUY |
BUY |
= |
10,000 |
10,000 |
7,650 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 10.4%qoq, 142.9%qoq 증가 예상
▶ 국내 디스플레이업체 투자 증가 수혜와 중국 디스플레이 투자 확
대, 고객다변화, 2015년 실적 대폭 증가 |
유진투자증권
이정 |
에스에프에이
[056190] |
= |
BUY |
BUY |
= |
60,000 |
60,000 |
45,550 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 15.1%qoq, 44.9%qoq 감소 예상
▶ 투자포인트: 디스플레이 핵심적 공정장비업체 도약과 우량한 재무구조, 해외고객 확대를 통한 2015년 실적 성장, 스마트 물류자동화시장 대폭적 성장 |
SK증권
김기영 |
현대홈쇼핑
[057050] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
150,000 |
140,000 |
125,000 |
▶ 3Q 매출액 2,215억원, 영업이익 284억원 추정
▶ 홈쇼핑 기존 성장모델의 한계. 고유의 채널, 컨텐츠 확보가 관건 |
유진투자증권
이정 |
KH바텍
[060720] |
= |
BUY |
BUY |
▼ |
24,000 |
30,000 |
16,900 |
▶ 투자포인트: 스마트폰업체들의 메탈케이스 채택 확대, 높은 시장진입장벽, 고객기반 확대, 안정적인 재무건정성 확보
▶ 3Q15 Preview: 매출액 43.7%qoq 증가, 영업이익 87억원 예상 |
유진투자증권
이정 |
티엘아이
[062860] |
= |
BUY |
BUY |
▲ |
11,000 |
10,000 |
7,750 |
▶ 투자포인트: UHD-TV시장 성장 수혜, 자회사 윈팩 실적 회복, 사업영역 확대를 통한 중장기 성장동력 강화
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 10.9%qoq, 177.6%qoq 증가 예상 |
KB투자증권
이동륜 |
게임빌
[063080] |
= |
보유 |
보유 |
▼ |
80,000 |
95,000 |
68,000 |
▶ 당초 3Q15 출시 예정이었던 게임의 출시가 4Q15 말로 지연되면서 연내 매출액 기여도가 낮을 전망
▶ 하반기 마케팅비용 증가로 수익성이 악화될 전망 |
하나금융투자
이정기,안주원,김재윤,김두현 |
서울옥션
[063170] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
34,700 |
30,000 |
22,000 |
▶ 투자의견 BUY, 목표주가 34,700원으로 상향
▶ 홍콩경매 사상 최대실적 기록
▶ 2016년 매출액과 영업이익 각각 779억원과 244억원 전망 |
유진투자증권
이정 |
신성델타테크
[065350] |
= |
BUY |
BUY |
▼ |
5,000 |
6,000 |
3,385 |
▶ 투자포인트: 매력적인 Valuation과 2015년 실적 회복, 기업경쟁력 강화
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 8.1%qoq, 9.2%qoq 증가 예상 |
이베스트투자증권
김현용 |
휴비츠
[065510] |
N |
매수 |
|
N |
23,000 |
|
17,400 |
▶ 중국 비전케어 시장 확대로 안광학기기 수요도 동반 성장 가능
▶ 구조조정 완료로 빠른 실적 정상화 & 중장기 진단기기 제품력 강화 비전 제시
▶ 목표주가 23,000원, 투자의견 매수 제시하며 커버리지 개시 |
유진투자증권
윤혁진 |
LG전자
[066570] |
= |
HOLD |
HOLD |
= |
53,000 |
53,000 |
47,000 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 1.7%qoq, 26.5%qoq 증가 예상
▶ 4Q15 전망: 매출액 5.9%qoq 증가, 영업이익 15.2%qoq 감소
▶ 최근 주가 상승은 가전 사업부의 서프라이즈로 과도한 우려가 해소된 이전 수준으로 회귀하는 중 |
유안타증권
이재윤 |
LG전자
[066570] |
= |
Buy |
Buy |
= |
58,000 |
58,000 |
47,000 |
▶ 3Q15 연결기준 영업이익 2,826억원으로 시장 컨센서스 상회할 것으로 추정
▶ 2015년 연결기준 영업이익 1.1조원 전망 |
이베스트투자증권
신재훈 |
셀트리온
[068270] |
= |
매수 |
매수 |
= |
130,000 |
130,000 |
70,000 |
▶ 3Q15 Preview: 유럽시장 판매호조로 양호한 실적예상
▶ 램시마의 유럽 TNF-alpha 치료제 시장침투 가속화 기대
▶ 2016년 상반기 램시마 미국승인 예상. CT-P10 연내 EMA 허가신청 기대 |
이베스트투자증권
신재훈 |
대웅제약
[069620] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
95,000 |
120,000 |
78,400 |
▶ 무난한 실적시현 예상
▶ 한올바이오파마와의 R&D 파이프라인 시너지 기대
▶ 투자의견 Buy 유지. 목표주가 95,000원으로 하향 |
신한금융투자
손미지 |
한국금융지주
[071050] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
83,000 |
80,000 |
60,500 |
▶ 그 동안 꾸준히 실적을 창출해왔기 때문에 기저효과(base effect)가 크지 않을 뿐 여전히 업계 최고 수준의 실적 및 수익성을 보여줄 것으로 기대됨
▶ 안정적인 실적 창출력과 낮은 판관비율(FY15F 56.6%)도 큰 강점임 |
IBK투자증권
안지영 |
롯데하이마트
[071840] |
= |
매수 |
매수 |
= |
100,000 |
100,000 |
64,000 |
▶ 15.3Q(yoy) 매출액 9.8%, 영업이익 4.5% 추정
▶ 유연한 출점 정책과 기존점 회복으로 2016년 밸류에이션 개선 |
유진투자증권
이정 |
원익QnC
[074600] |
= |
BUY |
BUY |
= |
23,000 |
23,000 |
16,700 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 8.9%qoq, 7.3%qoq 증가 예상
▶ 2015년 주요고객사의 반도체 신규라인 가동효과, 삼성디스플레이 신규 CAPA 증설효과, 세라믹부문 사업경쟁력 강화 |
유진투자증권
이정 |
덕산하이메탈
[077360] |
= |
BUY |
BUY |
▼ |
12,000 |
15,000 |
8,770 |
▶ 목표주가 ‘12,000원’ 하향, 투자의견 ‘BUY’ 유지
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 10.6%qoq, 93.8%qoq 증가 예상 |
KB투자증권
이동륜 |
컴투스
[078340] |
= |
보유 |
보유 |
= |
135,000 |
135,000 |
110,800 |
▶ ‘원더택틱스’ 출시가 지속적으로 지연되고 있음. 당초 예상보다 늦어진 10월 국내 소프트런칭, 11월 글로벌 출시 예상
▶ ‘원더택틱스’가 의미 있는 성과를 내지 못할 경우 주가 discount 요인으로 작용할 전망 |
신한금융투자
이응주,정용진 |
GS
[078930] |
= |
매수 |
매수 |
= |
60,000 |
60,000 |
49,150 |
▶ 배당 매력(배당 수익률 2.6%)도 정유 3사 중에서 가장 높음
▶ 다만 전력 수급 구조를 감안하면 2017년까지 발전 자회사들의 실적은 부진할 가능성이 큼 |
동부증권
한승재 |
GS
[078930] |
= |
Buy |
Buy |
= |
58,000 |
58,000 |
49,150 |
▶ 3Q15 영업이익은 2,157억원(QoQ-69.3%/YoY+798.8%)으로 최근 낮아진 시장 컨센서스 2,255억원을 부합할 것으로 예상됨
▶ 단기적으로는 동절기 등경유 수요 회복에 따른 정제마진 반등으로 계절적인 트레이딩 기회가 있을 것으로 판단됨 |
유안타증권
박성호 |
CJ CGV
[079160] |
= |
Buy |
Buy |
= |
174,000 |
174,000 |
109,000 |
▶ 3Q15 예상 연결실적은 매출액 3,515억원(+14% YoY), 영업이익 370억원(+9% YoY), 당기순이익 239억원(+0.4% YoY) |
부국증권
이준규 |
CJ CGV
[079160] |
= |
매수 |
매수 |
= |
140,000 |
140,000 |
109,000 |
▶ 3분기 매출액 3,548억원(+15.3% YoY), 영업이익 366억원(+8.0% YoY)으로 추정
▶ 3분기 국내관객수 7,247만명(+5.3% YoY)을 기록하며 동사 실적개선에 기여
▶ 연말까지 중국 64개 사이트 출점 목표는 달성가능할 전망 |
현대증권
김열매,홍성우 |
현대리바트
[079430] |
= |
매수 |
매수 |
= |
90,000 |
90,000 |
59,300 |
▶ 전년 동기 특판 매출액이 크게 감소해 실적 부진했으나 올해는 분기 변동성 축소 예상
▶ 한샘 대비 저평가 매력 높음 |
유안타증권
박성호 |
모두투어
[080160] |
= |
Buy |
Buy |
▲ |
47,000 |
43,000 |
39,800 |
▶ 3Q15 예상 연결실적은 매출액 496억원(+5% YoY), 영업이익 42억원(-41% YoY), 당기순이익 37억원(-15% YoY) |
KDB대우증권
류제현,김충현 |
현대글로비스
[086280] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
280,000 |
260,000 |
222,500 |
▶ 3Q15 실적 Preview: 해외 물류 부문 중심으로 견조한 실적 전망
▶ PCC 사업 추가 확대와 환율효과 본격화 기대
▶ 목표주가 280,000원으로 상향하며 매수의견 유지 |
이베스트투자증권
신재훈 |
동국제약
[086450] |
= |
매수 |
매수 |
= |
68,000 |
68,000 |
43,050 |
▶ 견조한 실적 전망
▶ 화장품 사업에 대한 기대감 증가
▶ 투자의견 Buy, 목표주가 68,000원 유지 |
교보증권
김갑호 |
유비벨록스
[089850] |
|
|
|
|
|
|
19,050 |
▶ 스마트카드 미주시장 진출 성공
▶ 본사와 자회사 실적 일제히 개선 중 |
메리츠종합금융증권
김승철 |
상아프론테크
[089980] |
= |
Buy |
Buy |
= |
12,000 |
12,000 |
9,500 |
▶ 투자의견 Buy, 목표주가 12,000원 유지
▶ 중대형 전기차/ESS CapAss’y 중장기 성장 동력 확보
▶ 기존 사업군에서의 꾸준한 성장 |
한국투자증권
이승혁,박기흥 |
파트론
[091700] |
= |
매수 |
매수 |
= |
13,500 |
13,500 |
9,690 |
▶ 주요 고객사내 높은 점유율 |
유진투자증권
이정 |
디엔에프
[092070] |
= |
BUY |
BUY |
▼ |
28,000 |
35,000 |
19,450 |
▶ 투자포인트: 주요고객사 신규라인 가동효과, 2015년 실적 성장, 고객기반 확대, 신제품출시를 통한 중장기 성장동력 강화
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 2.1%qoq, 2.2%qoq 증가 예상 |
메리츠종합금융증권
박유악 |
디엔에프
[092070] |
= |
Buy |
Buy |
▼ |
32,000 |
35,000 |
19,450 |
▶ 3Q15 영업이익 58억원, 최대 실적 전망
▶ 4Q15 영업이익 66억원(+81%YoY), 최대 실적 경신 전망
▶ 과도한 우려에 따른 주가 하락. 매수 기회! |
신한금융투자
김민지,하준두 |
디엔에프
[092070] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
27,000 |
34,000 |
19,450 |
▶ 기업과 주가의 변곡점, Level-up을 위해서는 품목과 고객사 확대 필요
▶ 3분기 매출 215억원(+20.7% YoY), 영업이익 54억원(+18.5% YoY) 예상
▶ 투자의견 ‘매수’ 유지, 목표주가 27,000원으로 하향 |
신한금융투자
이응주,정용진 |
SK이노베이션
[096770] |
= |
매수 |
매수 |
= |
150,000 |
150,000 |
114,000 |
▶ 배당 매력(배당 수익률 2.2%)도 높음
▶ 투자의견 매수와 목표주가 150,000원을 유지함 |
동부증권
한승재 |
SK이노베이션
[096770] |
= |
Buy |
Buy |
= |
140,000 |
140,000 |
114,000 |
▶ 3Q15 영업이익은 1,026억원(QoQ-89.6%/YoY+61.8%)으로 시장 컨센서스 2,127억원을 하회할 것으로 예상됨
▶ 정제마진은 9월 이후 동절기 성수기인 등경유 마진 회복으로 빠르게 회복 추세에 있음 |
IBK투자증권
이지연 |
SK이노베이션
[096770] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
130,000 |
150,000 |
114,000 |
▶ 3Q15 영업이익 520억원으로 부진할 전망
▶ 4분기 최성수기로 실적 개선 가능 |
동부증권
김홍균 |
한진중공업
[097230] |
= |
Hold |
Hold |
= |
4,000 |
4,000 |
4,500 |
▶ 3Q15 실적은 흑자 전환된 것으로 추정
▶ 추가적인 자산 매각과 이자비용을 넘어서는 수익성 창출 가능성을 확인하면서 접근을 권고 |
메리츠종합금융증권
문경준 |
아이센스
[099190] |
= |
Buy |
Buy |
= |
50,000 |
50,000 |
36,350 |
▶ 투자의견 Buy, 목표주가 50,000원 유지
▶ 당뇨병은 대표적인 현대질병으로 치료/진단/관리 등 관련시장 확대중
▶ 올해 9월 중국공장 준공완료, 중국진출 본격화에 따른 성장기대감 상승 |
이베스트투자증권
김현용 |
뷰웍스
[100120] |
N |
매수 |
|
N |
45,000 |
|
34,550 |
▶ 메디칼에서 산업용까지 종합 이미징 솔루션 공급업체로서의 위상 공고
▶ X-ray 시스템 디지털화로 중장기 수혜 가능
▶ 목표주가 45,000원, 투자의견 매수 제시하며 커버리지 개시 |
KDB대우증권
박승현 |
뷰웍스
[100120] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
55,000 |
48,000 |
34,550 |
▶ 3Q Preview: 1년여 만에 실적 성장기 재진입 전망
▶ 산업용 신제품 출시 효과 기대
▶ 투자의견 매수, 목표주가 55,000원으로 상향(기존 48,000원) |
유진투자증권
이정 |
이엔에프테크놀로지
[102710] |
= |
BUY |
BUY |
= |
32,000 |
32,000 |
20,450 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 5.8%qoq, 18.4%qoq 증가 예상
▶ 반도체용 식각액시장 진출, 주력사업군 시장지배력 확대, 매력적인 Valuation |
LIG투자증권
김윤상 |
풍산
[103140] |
= |
BUY |
BUY |
= |
32,000 |
32,000 |
26,400 |
▶ 투자 포인트(1) : 전기동 가격 안정화로 민수 부문의 정상 마진 달성
▶ 투자 포인트(2) : 방산 부문이 주가의 하방 경직성 담보
▶ 투자의견 Buy. 목표주가 3.2만원 유지. 3분기 실적 부진은 주가 기반영 / 4분기 실적 개선 전망 |
대신증권
이종형 |
풍산
[103140] |
= |
매수 |
매수 |
= |
32,000 |
32,000 |
26,400 |
▶ 투자의견 매수(유지), 목표주가 32,000원(유지)
▶ 3Q15 영업이익은 별도는 컨센서스 부합, 연결은 컨센서스 하회 전망 |
하나금융투자
이기훈 |
벅스
[104200] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
17,000 |
16,000 |
12,950 |
▶ 목표주가 6% 상향
▶ 3Q Preview: OPM 9.4%
▶ 대주주 교체로 확실히 변화하고 있다 |
유진투자증권
이정 |
원익머트리얼즈
[104830] |
= |
BUY |
BUY |
▼ |
90,000 |
100,000 |
61,200 |
▶ 3D NAND 전환 및 지속적인 반도체 투자에 따른 수혜, 고객기반 확대, 제품군 다각화, 반도체용 전구체사업 진출
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 8.8%qoq, 2.2%qoq 증가 예상 |
교보증권
황석규 |
KB금융
[105560] |
= |
매수 |
매수 |
= |
49,000 |
49,000 |
34,800 |
▶ 3분기 순이익 일회성손실에도 4천억원 근접
▶ 대우증권 인수 적정가격에 성공 시 주가 상승 트리거
▶ 배당안정성 높은 은행 |
신영증권
서정연 |
한세실업
[105630] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
75,000 |
66,000 |
57,000 |
▶ 2015 한세 베트남 IR 관전포인트 세 가지
▶ 아이티(Haiti) 진출은 제 2의 도약을 위한 중요한 결정
▶ 2018년까지 베트남이 주인공
▶ 목표주가 75,000원으로 상향, 업종 최선호주 유지 |
동부증권
박현진 |
한세실업
[105630] |
= |
Buy |
Buy |
= |
70,000 |
70,000 |
57,000 |
▶ 베트남 TG법인 중심으로의 성장 전개
▶ 새로운 성장 기반으로 주목 받을 아이티 |
하나금융투자
이화영 |
한세실업
[105630] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
73,000 |
66,000 |
57,000 |
▶ 2015 V-Conference 핵심 포인트 요약
▶ 3분기 매출 YoY +35%, 영업이익 YoY +44% 호실적 전망
▶ 투자의견 BUY 유지, 목표주가 6.6만원 → 7.3만원 상향 |
대신증권
유정현 |
한세실업
[105630] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
74,000 |
70,000 |
57,000 |
▶ 베트남: 세계 경제의 중심으로 떠오르다
▶ TPP의 중심, 한세실업 베트남 공장 및 현지 영업 사무소 탐방
▶ 목표주가 74,000원으로 상향조정, 매수 의견과 업종 내 Top pick 유지 |
현대증권
김열매,홍성우 |
LG하우시스
[108670] |
= |
매수 |
매수 |
= |
220,000 |
220,000 |
174,500 |
▶ 저유가로 PBC 등 원재료 가격 하락, 수익성 개선 예상
▶ 매출액의 60%를 차지하는 건축자재는 4분기 입주물량 증가를 앞두고 3분기 매출과 이익 모두 증가 추정 |
신한금융투자
박상연,황어연 |
LG하우시스
[108670] |
= |
매수 |
매수 |
= |
220,000 |
220,000 |
174,500 |
▶ 3분기 매출액 7,150억원(+2.6% YoY), 영업이익 437억원(+48.2% YoY)으로 시장 기대치인 영업이익 430억원에 부합할 전망
▶ 고기능 매출액은 2,539억원(+2.4% YoY), 영업이익은 190억원(+73.2% YoY)을 기록할 전망임 |
유안타증권
박성호 |
인터파크
[108790] |
= |
Buy |
Buy |
= |
30,000 |
30,000 |
21,300 |
▶ 3Q15 예상 연결실적은 매출액 972억원(-5% YoY), 영업이익 76억원(+33% YoY), 당기순이익 55억원(+54% YoY) |
한국투자증권
최민하 |
인터파크
[108790] |
= |
매수 |
매수 |
= |
29,000 |
29,000 |
21,300 |
▶ 3분분기 영업이익 전년동기 대비 34% 증가 예상
▶ 인터파크 주도로 인터넷전문은행 사업 진출 추진중
▶ 기존 사업 이익 호전 지속, 신사업 발굴 기대감, 매수 의견 유지 |
KB투자증권
이동륜 |
위메이드
[112040] |
= |
매수 |
매수 |
= |
82,000 |
82,000 |
44,200 |
▶ 열혈전기의 매출액 순위 추가 하락 가능성
▶ 신규 모바일게임 출시 공백이 길어지고 있음. 자체 개발능력을 입증할 수 있는 성과를 보여줘야 하는 상황 |
유안타증권
박성호 |
GKL
[114090] |
= |
Hold |
Hold |
= |
32,000 |
32,000 |
33,950 |
▶ GKL의 3Q15 예상 실적은 매출액 1,089억원(-20% YoY), 영업이익 306억원(-22% YoY), 당기순이익 252억원(-35% YoY) |
NH투자증권
김진성 |
GKL
[114090] |
= |
Buy |
Buy |
▲ |
40,000 |
35,000 |
33,950 |
▶ 시장의 변화에 가장 먼저 순응할 것으로 기대
▶ 3분기 Preview: 비용절감, 홀드율 상승으로 이익 방어 능력 발휘 |
한국투자증권
이승혁,박기흥 |
크루셜텍
[114120] |
|
|
|
|
|
|
15,100 |
▶ 원가 경쟁력 확보와 중국 고객사 공략이 동시에 가능한 전략적 지역에 위치 |
이베스트투자증권
김현용 |
인터로조
[119610] |
N |
매수 |
|
N |
40,000 |
|
35,500 |
▶ 원데이 & 컬러 트렌드에 최적화된 콘택트렌즈 기업
▶ 클라렌으로 한국시장 2위 확고히 하고, 앞으로는 중국을 넘봄
▶ 목표주가 40,000원, 투자의견 매수 제시하며 커버리지 개시 |
유진투자증권
이정 |
사파이어테크놀로지
[123260] |
= |
BUY |
BUY |
▼ |
18,000 |
25,000 |
13,550 |
▶ 투자포인트: 중장기적 전면커버글라스 채택, 사파이어글라스의 적용제품 및 업체 확대, 신공정도입에 따른 2015년 실적개선
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 27.3%qoq, 36.3%qoq 감소 예상 |
하나금융투자
황승택,금가람 |
선데이토즈
[123420] |
|
|
매수 |
|
|
31,000 |
13,150 |
▶ 애니팡2’ 해외진출: 하반기 북미유럽 진출 예정
▶ 인력 충원으로 인건비 증가 전망 |
리딩투자증권
박성순 |
하이비젼시스템
[126700] |
|
|
|
|
|
|
10,550 |
▶ 화소수 증가 및 듀얼 카메라로 인한 신규 장비 수요 증가 기대
▶ 2015F 매출액 850억원(+36.5% YoY), 영업이익 115억원(+61.8% YoY) 예상 |
신한금융투자
배기달,이지용 |
한미약품
[128940] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
440,000 |
460,000 |
354,500 |
▶ 3분기 영업이익 기술 수출료 유입으로 201억원 예상
▶ 내년 임상 진전에 따른 기술 수출료 2천만 달러 예상
▶ 목표주가 440,000원으로 하향, 투자의견 ‘매수’ 유지 |
하나금융투자
황승택,금가람 |
CJ E&M
[130960] |
= |
매수 |
매수 |
= |
110,000 |
110,000 |
83,600 |
▶ 방송, 영화, 음악/공연, 자회사 게임부분의 펀더멘털개선 지속
▶ 양질의 컨텐츠에 기반한 디지털 전략이 유통채널 퐉대로 까지 이어짐 |
유진투자증권
이정 |
비아트론
[141000] |
= |
BUY |
BUY |
= |
18,000 |
18,000 |
13,600 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 8.9%qoq, 22.2%qoq 감소 예상
▶ 투자포인트: 국내 디스플레이업체들의 플렉서블 디스플레이 투자 증가와 중국 디스플레이업체들의 투자 확대 수혜, 2015년 실적 사상최대 달성 |
하나금융투자
송선재,신동하 |
한국타이어
[161390] |
= |
매수 |
매수 |
= |
52,000 |
52,000 |
40,700 |
▶ 낮은 Valuation과 내년 개선되는 실적흐름
▶ 3Q15 Preview: 영업이익률 12.6% 전망
▶ VW 사건은 부정적이지만 제한적 영향 |
이베스트투자증권
신재훈 |
동아에스티
[170900] |
= |
매수 |
매수 |
= |
165,000 |
165,000 |
115,500 |
▶ 3Q15 Preview: 양호한 실적시현 예상
▶ R&D 파이프라인 가치 주목
▶ 대형제약사 중 Top-Pick 으로 제시 |
메리츠종합금융증권
문경준 |
SKC코오롱PI
[178920] |
= |
Buy |
Buy |
= |
16,500 |
16,500 |
11,800 |
▶ 동사는 PI(폴리이미드)필름 제조/판매 업체로 2008년 SKC와 코오롱인더스트리 양사의 PI사업부를 합병하여 설립
▶ 현재 진천/구미에 각각 1,200톤, 900톤 Capa의 생산라인을 보유 |
하나금융투자
황승택,금가람 |
NHN엔터테인먼트
[181710] |
= |
비중축소 |
비중축소 |
|
|
110,000 |
63,700 |
▶ 작년 2월 실시된 게임령 규제의 일몰 시점은 내년 2월임
▶ 페이코의 수익모델은 타겟광고가 될 것 |
KB투자증권
이동륜 |
NHN엔터테인먼트
[181710] |
= |
보유 |
보유 |
= |
76,000 |
76,000 |
63,700 |
▶ 페이코 관련 마케팅비용 증가로 2016년 까지는 수익성이 부진할 전망
▶ 페이코가 유의미한 트래픽을 확보한 이후 광고사업 진출을 통한 수익화 전망에 대한 우려 존재 |
이베스트투자증권
신재훈 |
종근당
[185750] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
95,000 |
110,000 |
73,500 |
▶ 공격적인 R&D 투자로 실적부진 예상
▶ 경쟁력 있는 R&D 파이프라인
▶ 투자의견 Buy 유지. 목표주가 95,000원으로 하향 |
SK증권
노경철 |
파멥신
[208340] |
|
|
|
|
|
|
|
▶ 완전인간항체로 개발된 Tanibirumab 은 기존 항체의약품인 Avastin 보다 우수한 것으로 나타나
▶ 독성을 보는 임상 1상에서도 기존 표적항암제에 비해서 우수한 결과를 보여줌 |
키움증권
라진성 |
에스케이디앤디
[210980] |
|
|
매수 |
|
|
60,000 |
51,900 |
▶ 종속회사 지분출자를 통한 부동산 개발사업 강화
▶ 기다렸던 신규 투자 소식 |
한국투자증권
이경자,강승균 |
에스케이디앤디
[210980] |
= |
매수 |
매수 |
= |
97,000 |
97,000 |
51,900 |
▶ 창사 이래 최대 규모인 ‘수송2 타워’ 개발을 위한 자회사 출자 완료
▶ 수송2 프로젝트 순이익은 250~330억원 예상, 2017F PER 8배로 하락
▶ 노후 도심의 리뉴얼 수요 증가, 관련 금융도 빠르게 성장
▶ Asset-light developer인 SK D&D의 고성장 시기 |
유안타증권
박성호 |
이노션
[214320] |
= |
Buy |
Buy |
= |
79,000 |
79,000 |
57,700 |
▶ 4Q15 Top-pick 으로는 이노션을 제시
▶ Valuation 2016E PER 13.6배에 불과해 매수기회로 적기인 것으로 판단 |