| 기업리포트 요약(2015.09.14) |
| 기관명/작성자 |
기업명 |
투자의견 |
이전의견 |
목표주가 |
이전목표 |
전일수정주가 |
요약 |
KTB투자증권
강태현,김재현 |
비상장
[000000] |
|
|
|
|
|
|
|
▶ 정밀유도무기 전문 업체
▶ 전장 환경 변화의 수혜주
▶ 주요 제품 양산 돌입으로 수익성 개선 전망 |
신한금융투자
김수현 |
우리은행
[000030] |
= |
매수 |
매수 |
= |
13,000 |
13,000 |
9,350 |
▶ 27.8만주(총 주식의 0.04%)의 자사주 소각 자체는 주주가치에 영향 없음
▶ 다만 상당히 적극적인 주주 친화 정책 재부각 - 연말 주당 배당금 200원 이상
▶ 추가 소각 가능성 열려 있으나 자사주 추가 매입에 대한 가능성은? |
유안타증권
정준섭 |
메리츠화재
[000060] |
= |
Buy |
Buy |
▲ |
18,000 |
15,500 |
15,900 |
▶ 투자의견 매수, 목표주가 18,000원 제시
▶ 체질 개선으로 실적 호조 지속 전망되나 주가 레벨은 다소 부담스러움 |
동부증권
김평모 |
기아차
[000270] |
= |
Buy |
Buy |
▲ |
65,000 |
50,000 |
50,200 |
▶ 루블화 약세 영향 점차 감소 전망
▶ 16년까지 실적 개선 지속, 목표주가 상향 |
흥국증권
이승재 |
기아차
[000270] |
N |
매수 |
|
N |
58,000 |
|
50,200 |
▶ 달러, 유로, 엔화에 대해 모두 약세를 보이는 원화
▶ 중국 부진은 환율효과와 타지역의 실적개선으로 커버
▶ 투자의견 매수, 목표주가 58,000원으로 커버리지 개시 |
교보증권
최도연 |
SK하이닉스
[000660] |
= |
매수 |
매수 |
= |
60,000 |
60,000 |
35,000 |
▶ 밸류에이션 매력 단연 부각
▶ 3분기 영업이익 1.38조원 전망
▶ 올해와 다를 내년 |
KTB투자증권
진성혜 |
SK하이닉스
[000660] |
= |
BUY |
BUY |
= |
54,000 |
54,000 |
35,000 |
▶ PC DRAM에 이어 Server DRAM과 Mobile DRAM도 공급 과잉으로 전환하며 가격 하락폭 확대
▶ 수요 부진 및 NAND 업체들의 캐파 증설 영향으로 3분기 NAND 가격 하락폭 확대 |
유안타증권
정준섭 |
삼성화재
[000810] |
= |
Buy |
Buy |
▲ |
350,000 |
320,000 |
264,500 |
▶ 투자의견 매수, 목표주가 350,000원, Top Pick 제시
▶ 자동차보험 온라인 점유율 확대로 구조적 손해율 하락 수혜 예상 |
KTB투자증권
강태현,김재현 |
한화
[000880] |
N |
BUY |
|
N |
50,000 |
|
40,350 |
▶ 방산 실적 증가
▶ 한화건설 실적 회복세
▶ 한화 계열사의 효자 노릇 |
교보증권
최도연 |
동부하이텍
[000990] |
= |
매수 |
매수 |
= |
24,000 |
24,000 |
16,750 |
▶ 현재 주가는 좋은 매수 기회
▶ 가동률 상승 및 Blended ASP 상승 지속
▶ 3분기에도 실적 대폭 개선 전망 |
교보증권
남광훈 |
세아베스틸
[001430] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
48,000 |
54,000 |
32,550 |
▶ 목표주가 하향 조정 불구, 외형성장∙ 비용절감 영향으로 실적 개선 지속
▶ 3분기 연결 영업이익 594억원(QoQ -26.0%), 판매량 감소 및 롤마진 축소
▶ ‘15년 영업이익 279.6억원(YoY +46.5%), 외형성장 및 비용 절감 |
유안타증권
정준섭 |
현대해상
[001450] |
= |
Buy |
Buy |
▲ |
38,000 |
36,000 |
29,050 |
▶ 투자의견 매수, 목표주가 38,000원, Top Pick 제시
▶ 업계 구조적 손해율 하락 국면의 가장 큰 수혜자 |
유안타증권
정준섭 |
KB손해보험
[002550] |
= |
Buy |
Buy |
▼ |
36,000 |
40,000 |
24,100 |
▶ 투자의견 매수, 목표주가 36,000원 제시
▶ KB금융지주 시너지와 매력적인 Valuation |
하이투자증권
하준영 |
대한항공
[003490] |
= |
매수 |
매수 |
= |
49,000 |
49,000 |
31,550 |
▶ 예상보다 길어진 메르스 여파
▶ 여객수요 증가와 낮은 유가로 4Q15 실적은 양호할 것
▶ 이제는 접었던 날개를 펼 때 |
대신증권
유정현 |
신세계
[004170] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
310,000 |
266,000 |
242,000 |
▶ 투자의견 매수를 유지하며 목표주가를 기존의 266,000원에서 310,000원으로 상향 조정함
▶ 2016년에 증축(강남점과 센텀시티점)과 신규 출점(하남유니온스퀘어, 동대구 복합쇼핑몰, 김해점) 등 기존 대비 41%의 영업면적 확장에 따른 성장 모멘텀 기대 |
현대증권
김동원,김범수 |
한솔테크닉스
[004710] |
= |
매수 |
매수 |
= |
35,000 |
35,000 |
20,600 |
▶ 기어S2 수혜 기대
▶ 신 사업 매출, 최대 1조원 가능
▶ 코스피의 미래, 가파른 실적개선 예상 |
하이투자증권
한유건,최광식 |
대륙제관
[004780] |
N |
매수 |
|
N |
10,100 |
|
7,100 |
▶ 원재료 가격 하락은 대륙제간에 호재
▶ 제관 시장은 점진적으로 확대
▶ |
하이투자증권
손효주 |
덕성
[004830] |
|
|
|
|
|
|
11,250 |
▶ 화장품 사업 시작 계기와 전망
▶ 동사가 개발한 쿠션퍼프의 경쟁력
▶ 월 60억원 매출 규모가 BEP 정도, 상반기 이에 못미쳐 소폭 적자 발생 |
이베스트투자증권
송치호 |
롯데제과
[004990] |
= |
매수 |
매수 |
= |
2,700,000 |
2,700,000 |
2,113,000 |
▶ 지난 15년간의 Valuation 분석 : Valuation Re-rating이 필요하다
▶ 영업가치 및 지분가치의 동반 상승이 발생할 것이다
▶ 투자의견 Buy 및 목표주가 2,700,000원 유지 |
동부증권
김평모 |
현대차
[005380] |
= |
Buy |
Buy |
▲ |
210,000 |
170,000 |
156,000 |
▶ 현대차 러시아, 인도 및 브라질 ASP 1H15 이후 반등, 이종통화 약세 실적 영향 감소 전망
▶ 원화 약세 고려 실적추정치 및 목표주가 상향 |
흥국증권
이승재 |
현대차
[005380] |
N |
매수 |
|
N |
215,000 |
|
156,000 |
▶ 달러, 유로, 엔화에 대해 모두 약세를 보이는 원화
▶ 중국시장을 우려하기보다는 감성품질 전략에 주목하자
▶ 투자의견 매수, 목표주가 215,000원으로 커버리지 개시 |
유안타증권
정준섭 |
동부화재
[005830] |
= |
Buy |
Buy |
▲ |
71,000 |
68,000 |
56,600 |
▶ 투자의견 매수, 목표주가 71,000원 제시
▶ 2위권 손보사 중 가장 탄탄한 펀더멘털 |
동부증권
김평모 |
에스엘
[005850] |
= |
Buy |
Buy |
▼ |
25,000 |
27,000 |
17,550 |
▶ 상시주간주행등 국내 의무 장착하며 ASP 상승 가능성 UP
▶ GM 말리부 및 크루즈 신차 출시 수혜, 저평가 지속, BUY 의견 유지 |
교보증권
최도연 |
삼성전자
[005930] |
= |
매수 |
매수 |
= |
1,600,000 |
1,600,000 |
1,115,000 |
▶ 3분기 영업이익은 2분기와 유사한 6.8조원 전망
▶ IM 사업부 이익 감소를 디스플레이가 만회할 전망
▶ 향후 주가는 악재보다 호재에 민감할 전망 |
KTB투자증권
진성혜 |
삼성전자
[005930] |
= |
BUY |
BUY |
= |
1,600,000 |
1,600,000 |
1,115,000 |
▶ 3분기 영업이익 6.7조원. 반도체 3.5조원, DP 0.7조원, IM 2.1조원, CE 0.4조원
▶ 반도체: DRAM 가격 하락폭이 예상을 상회하고 있음
▶ DP: AMOLED 실적이 전 분기 대비 크게 증가 |
신한금융투자
소현철,김민지 |
삼성전자
[005930] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
1,590,000 |
1,700,000 |
1,115,000 |
▶ 3분기 영업이익 6.4% QoQ 감소 전망
▶ 2016년 영업이익 0.2% YoY 증가한 25.64조원 예상
▶ 목표주가 159만원 하향, 투자의견 ‘매수’ 유지 |
KDB대우증권
황준호 |
삼성전자
[005930] |
= |
매수 |
매수 |
= |
1,700,000 |
1,700,000 |
1,115,000 |
▶ 3Q15F Preview: 매출액 49.8조원, 영업이익 6.62조원으로 상향 조정
▶ 삼성페이: 락인효과(Lock-In Effect)와 ASP 방어를 위한 핵심적인 서비스 |
한국투자증권
유종우 |
삼성전자
[005930] |
= |
매수 |
매수 |
= |
1,600,000 |
1,600,000 |
1,115,000 |
▶ 3분분기 영업이익 6.5조원으로 당초 예상과 유사할 전망
▶ 경쟁사 시장진입으로 LPDDR4의 프리미엄이 예상보다 빠르게 사라졌다
▶ 북미시장 수요회복에 예상보다 좋은 DP/CE부문 |
키움증권
김지산 |
삼성SDI
[006400] |
= |
시장수익률 상회 |
시장수익률 상회 |
= |
110,000 |
110,000 |
87,600 |
▶ 3분기 실적, 환율 효과 기반 시장 예상치 부합할 것
▶ 소형 전지 경쟁력 회복 시급 |
IBK투자증권
이지연 |
대한유화
[006650] |
= |
매수 |
매수 |
= |
260,000 |
260,000 |
166,000 |
▶ 시장의 우려와 달리 3분기 실적은 견조할 전망
▶ 17년 NCC 증설로 기업가치 크게 상승
▶ 목표주가 260,000원으로 ‘매수’의견 유지 |
키움증권
김태현 |
메리츠종금증권
[008560] |
▲ |
매수 |
시장수익률 상회 |
= |
7,200 |
7,200 |
4,675 |
▶ 투자의견 BUY로 상향
▶ 질적인 면에서도 종합증권사로 발돋움 중 |
하나금융투자
박종대,유민선 |
호텔신라
[008770] |
= |
매수 |
매수 |
= |
165,000 |
165,000 |
115,000 |
▶ 8월 말 이후 중국 인바운드 회복세 전환 긍정적
▶ 온라인 면세점 영업력 확대(삼성 폰 등) 기대 |
하나금융투자
박종대,유민선 |
한샘
[009240] |
= |
매수 |
매수 |
= |
340,000 |
340,000 |
326,000 |
▶ 직매장 신규 오픈/IK조직 확대 영향 견조한 실적 모멘텀 예상
▶ 브랜드화율 30% 미만, 높은 성장 여력 |
동부증권
한승재 |
한화케미칼
[009830] |
N |
Buy |
|
N |
25,000 |
|
18,150 |
▶ 투자의견 BUY, 목표주가 25,000원으로 커버리지 개시
▶ 경쟁력 있는 셀/모듈에 기회가 있다
▶ 기초소재, 화학 up-cycle에 따른 증익 기조 유효 |
KDB대우증권
박연주,배영지 |
한화케미칼
[009830] |
= |
중립 |
중립 |
|
|
|
18,150 |
▶ 업종 내 아웃퍼폼을 위한 조건은?
▶ 3분기 영업이익은 일회성 이익 소멸 등으로 전분기대비 소폭 감소 예상
▶ 화학 시황은 4분기 개선 전망, 비 화학 부문은 불확실성 존재 |
동부증권
한승재 |
OCI
[010060] |
N |
Hold |
|
N |
90,000 |
|
80,700 |
▶ 투자의견 Hold, 목표주가 90,000원로 커버리지 개시
▶ 폴리실리콘 공급 과잉은 쉽게 해결되기 어렵다
▶ OCI머티리얼즈/리소스 매각으로 인한 현금 창출 vs. cash-cow 부재 |
KDB대우증권
박연주,배영지 |
OCI
[010060] |
= |
중립 |
중립 |
|
|
|
80,700 |
▶ 제한적 실적 개선, 중립 유지
▶ 3Q Preview: 정기보수 영향으로 컨센서스 하회할 전망
▶ 폴리실리콘 공급 부담 16년 상반기까지 지속 |
KDB대우증권
박연주,배영지 |
S-Oil
[010950] |
= |
중립 |
중립 |
|
|
50,000 |
59,400 |
▶ 박스권 주가 예상
▶ 유가 및 정제 마진 약세로 3분기 컨센서스 하회할 전망
▶ 주요 지표 바닥 통과 중, 관건은 반등의 레벨 |
KTB투자증권
진성혜 |
LG이노텍
[011070] |
= |
BUY |
BUY |
= |
120,000 |
120,000 |
90,600 |
▶ 광학솔루션 사업부 실적은 견조할 전망
▶ LED 사업 부문의 실적이 당초 예상을 하회할 것으로 예상 |
KDB대우증권
박연주,배영지 |
롯데케미칼
[011170] |
= |
매수 |
매수 |
= |
400,000 |
400,000 |
261,500 |
▶ 견조한 실적, 싼 주가: Top Pick 유지
▶ 3분기에도 우려와 달리 견조한 실적(영업이익 3,895억원) 전망
▶ 실적의 체력: 16년 영업이익 1.7조원 예상 |
IBK투자증권
이지연 |
롯데케미칼
[011170] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
360,000 |
400,000 |
261,500 |
▶ 3Q15 실적은 QoQ 42% 감소하나 YoY 163% 증가할 것
▶ 꾸준한 증설에 따른 16년~17년 이익 개선 가능
▶ 목표주가 360,000원으로 하향하나 밸류에이션 매력 높아 |
흥국증권
이승재 |
현대위아
[011210] |
N |
매수 |
|
N |
155,000 |
|
115,000 |
▶ 현대기아차의 심장, 엔진을 책임진다
▶ 터보엔진의 매출성장에 주목
▶ 투자의견 매수, 목표주가 155,000원으로 커버리지 개시 |
KDB대우증권
박연주,배영지 |
금호석유
[011780] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
70,000 |
80,000 |
53,700 |
▶ 지연되는 회복, 중기 개선 전망은 유효
▶ 3Q Preview: 중국 경기 둔화로 실적 둔화 예상
▶ 16년 영업이익 2,607억원으로 개선 전망 |
흥국증권
이승재 |
현대모비스
[012330] |
N |
매수 |
|
N |
265,000 |
|
214,500 |
▶ 유럽과 중국에서의 실적 부진은 3분기에도 지속될 가능성
▶ 역시 믿을 곳은 부품판매(AS)부문의 안정성 |
KTB투자증권
강태현,김재현 |
한화테크윈
[012450] |
N |
BUY |
|
N |
45,000 |
|
33,850 |
▶ 엔진부품 수주로 실적 성장 및 안정성 상승
▶ 엔진과 방산이 견인하는 실적
▶ 방산 전문기업으로 체질 변화 중 |
하나금융투자
채상욱,황주희 |
현대산업
[012630] |
▲ |
매수 |
중립 |
▲ |
76,000 |
58,000 |
60,400 |
▶ 민간 택지개발 시대, 주택공급의 한 축
▶ 분양증가, 주택가격 상승으로 Q X P 복합효과 기대
▶ SOTP 밸류에이션, TP 7.6만원, 투자의견 BUY 상향 |
하이투자증권
손효주 |
보령메디앙스
[014100] |
|
|
|
|
|
|
22,450 |
▶ 2008년 대리상 통해 B&B 제품 진출, 2103년 4월 중국 법인 설립하여 본격적으로 사업 시작
▶ 전반적으로 국내 사업은 부진한 상황 |
키움증권
김상구 |
한국전력
[015760] |
= |
매수 |
매수 |
= |
65,000 |
65,000 |
48,050 |
▶ 글로벌 피어와 동행할 이유 없다
▶ 수익성 정상화 마무리 단계, 피어 그룹에 비해 저평가
▶ 온실가스 감축 불구, 장기적 수익 확대 가능성 높음 |
KDB대우증권
문지현 |
SK텔레콤
[017670] |
= |
매수 |
매수 |
= |
350,000 |
350,000 |
252,000 |
▶ 업가치 100조 목표 선언 그 이후, 고민과 실행 현황
▶ MNO(Mobile Network Operator, 전통 통신 사업)만으로는 가치 증대가 불가능하다고 보고, 차세대 플랫폼으로 3가지 전략을 내세우고 있음 |
동부증권
김평모 |
한온시스템
[018880] |
= |
Buy |
Buy |
▼ |
45,000 |
52,000 |
35,500 |
▶ 중국 법인 영업이익 비중 35%
▶ 중국 법인 실적 악화 고려 실적 추정치 및 목표주가 하향 |
IBK투자증권
안지영 |
롯데쇼핑
[023530] |
= |
중립 |
중립 |
|
|
326,000 |
284,000 |
▶ 지배구조 개선의 핵심은 계열사 상장
▶ 펀더멘털 부담은 하반기 현실 |
하나금융투자
송선재,신동하 |
경창산업
[024910] |
|
|
|
|
|
|
8,100 |
▶ 2Q15 Review: 본사 영업이익률 4.1%로 2.7%p (YoY) 하락
▶ 자회사 KCW의 사업조정 효과가 3분기 이후 반영될 것
▶ P/E 6배로 업계 평균 수준 |
유화증권
이건재 |
BGF리테일
[027410] |
= |
Buy |
BUY |
▲ |
240,000 |
206,000 |
190,500 |
▶ 올 3분기 역대 최고 분기 실적 기록할 전망
▶ 편의점 사업 상당기간 안정적 성장 지속할 것
▶ 투자의견 BUY, 목표주가 240,000원으로 목표가 상향 |
유안타증권
최남곤 |
LG유플러스
[032640] |
= |
Buy |
Buy |
▲ |
17,000 |
15,000 |
12,900 |
▶ 모바일 : 성장률은 둔화되지만, 안정적 이익 흐름을 보장 → 캐쉬 카우
▶ 모바일의 성장을 대체하는 새로운 Pearl의 등장
▶ 하방은 제한적인 가운데, Rerating이 될 수 있는 조건들이 붙고 있음! |
메리츠종합금융증권
박유악 |
LG디스플레이
[034220] |
= |
Hold |
Hold |
= |
32,000 |
32,000 |
25,000 |
▶ 3Q15 영업이익 3,546억원(-27%QoQ), 하락세 지속 예상
▶ 4Q15 영업이익 1,786억원(-50%QoQ), 시장 컨센서스 큰 폭 하회할 전망 |
유진투자증권
이정 |
LG디스플레이
[034220] |
= |
BUY |
BUY |
= |
30,000 |
30,000 |
25,000 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 2.3%qoq, 33.6%qoq 감소 예상
▶ 업황의 바닥은 1H16에 이루어질 전망
▶ 현 주가는 극심한 수요위축을 반영 |
하나금융투자
황승택,금가람 |
다음카카오
[035720] |
= |
매수 |
매수 |
= |
210,000 |
210,000 |
124,200 |
▶ ‘채널’,’ 샵검색’, ‘TV’을 통한 중장기적인 광고매출 증가 전망
▶ ‘하반기 다양한 신규게임 및 웹보드게임 출시로 게임매출 개선 예상 |
신한금융투자
조현목 |
유니셈
[036200] |
|
|
|
|
|
|
13,800 |
▶ 2015년 반도체 주요 제품(Scrubber, Chiller) 매출액 +40% YoY 전망
▶ 신(新) 성장 동력 한국스마트아이디
▶ 2015년 매출액 1,112억원(+15.3% YoY), 영업이익 110억원(+211.5% YoY) |
하나금융투자
황승택,금가람 |
엔씨소프트
[036570] |
= |
매수 |
매수 |
= |
300,000 |
300,000 |
195,000 |
▶ 질적 양적으로 풍부한 신규게임라인업에 기반한 펀더멘털개선 기대
▶“길드워2확장팩”, “리니지모바일”의 흥행 기대감 높아 |
미래에셋증권
원재웅 |
키움증권
[039490] |
= |
BUY |
BUY |
▼ |
81,000 |
95,000 |
58,300 |
▶ 상품운용부문 제외해도 양호한 수익성 유지 가능
▶ 브로커리지 M/S 증가는 분명 의미가 있음
▶ 자회사 수익성도 지속적으로 증가 중
▶ 차선호주에서 Top Pick 로 변경. 목표주가는 81,000원으로 하향 |
동부증권
김평모 |
평화정공
[043370] |
= |
Buy |
Buy |
▼ |
17,000 |
22,000 |
12,550 |
▶ 중국 법인 실적 악화 고려 실적추정치 및 목표주가 하향
▶ 낮은 밸류에이션 및 매출 성장성 고려해 투자의견 BUY 유지 |
KTB투자증권
강태현,김재현 |
한국항공우주
[047810] |
= |
BUY |
BUY |
= |
120,000 |
120,000 |
87,400 |
▶ 항공전력 강화의 수혜
▶ 민수에서도 안정적 수요
▶ 장기 성장 기대 |
한양증권
이동헌 |
한국항공우주
[047810] |
N |
매수 |
|
N |
110,000 |
|
87,400 |
▶ 기체부품은 민항기 시장 호황의 수혜
▶ 매수 투자의견, 목표주가 110,000원으로 커버리지 시작 |
SK증권
박형우 |
인탑스
[049070] |
= |
매수 |
매수 |
= |
25,500 |
25,500 |
16,600 |
▶ 2015년 실적은 전년대비 큰 폭의 개선이 유력
▶ 영업이익률은 2Q15까지 4개 분기 연속 상승 추세
▶ 이익률 개선과 사업정상화에 따라 자산가치에 대한 재조명 필요 |
하이투자증권
손효주 |
LG생활건강
[051900] |
= |
매수 |
매수 |
= |
1,100,000 |
1,100,000 |
795,000 |
▶ 화장품 면세점 채널, 관광객수에 연동되어 7월 마이너스, 8월도 마이너스 성장, 9월 점점 나아질 것
▶ 헤어케어, 중국인 수요 보임 |
KDB대우증권
박연주,배영지 |
LG화학
[051910] |
= |
매수 |
매수 |
= |
360,000 |
360,000 |
230,500 |
▶ 바닥 통과 중, Top pick 유지
▶ 우려에 비해 견조한 3분기 실적(영업이익 5,054억원) 예상
▶ 전기차 모멘텀 연말로 갈수록 강화 전망 |
NH투자증권
최지환,안진아 |
LG화학
[051910] |
= |
Buy |
Buy |
= |
320,000 |
320,000 |
230,500 |
▶ 최근 주가 반등 : 3분기 영업실적 선전 예상, 중대형배터리 매출 성장 본격화
▶ 화학 이익 안정속에 IT소재, 중대형 전지 매출 성장 예상 |
하나금융투자
황승택,금가람 |
액토즈소프트
[052790] |
|
|
|
|
|
|
40,150 |
▶ 2015년 15개 정도 출시: 현재 5개 런칭
▶ 연간 10~12개 정도가 적당하다고 판단 |
부국증권
이준규 |
액토즈소프트
[052790] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
50,000 |
40,000 |
40,150 |
▶ 하반기 매출액 579억원(+36.9% HoH), 영업이익 110억원(흑자전환 HoH)추정
▶ ‘파이널판타지14’는 월간 동접자 5만명 이상, 월매출 20억원 이상으로 추정
▶ 4분기부터 ‘열혈전기’ 로얄티 매출인식 및 모바일 라인업 추가확장이 있을 예정 |
이베스트투자증권
최석원 |
태양
[053620] |
|
|
|
|
|
|
9,910 |
▶ 원재료(LPG) 가격 하락에 따른 스프레드 개선 여부
▶ 공장 복구에 따른 생산량 회복 예상 |
하이투자증권
정원석 |
티엘아이
[062860] |
|
|
|
|
|
|
9,090 |
▶ LCD TV용 T-Con을 주력 사업으로 하는 Fabless 업체
▶ NAND flash controller 개발로 신규 성장 동력 확보
▶ 향후 높은 성장 가능성에 주목하자 |
대신증권
박강호 |
LG전자
[066570] |
= |
매수 |
매수 |
= |
65,000 |
65,000 |
47,050 |
▶ 투자의견은‘매수(BUY)’및 목표주가는 65,000원을 유지
▶ 생활가전의 경쟁력 확대에 주목 : 사물인터넷 영향으로 프리미엄급 제품 전환 과정 |
유진투자증권
한병화 |
AJ렌터카
[068400] |
= |
STRONG BUY |
STRONG BUY |
= |
25,000 |
25,000 |
11,850 |
▶ 3천만원 이상 업무용 고가차 비중 6% 불과하고 대부분 임원용 국산차, 정책영향 미미
▶ 이번 정책 이슈가 영업과 실적에 미치는 영향 거의 없는 것으로 파악되고 있어
▶ AJ네트웍스와의 주가 부조화 현상도 설명되기 어려워 |
KDB대우증권
박연주,배영지 |
휴켐스
[069260] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
27,000 |
31,000 |
19,400 |
▶ 우량주 매집 기회, 목표가 하향 조정하나 매수 유지
▶ 3분기 영업이익 컨센서스 소폭 하회할 전망
▶ TDI 수급 16년 개선 전망 |
하이투자증권
이동욱 |
휴켐스
[069260] |
= |
매수 |
매수 |
= |
35,000 |
35,000 |
19,400 |
▶ 3분기 영업이익, 2분기 정기보수 기저 효과 등으로 회복세 전망
▶ 또 하나의 보너스, 베트남 비료 프로젝트
▶ 말레이시아 프로젝트 경제성, 운송비를 고려하면 미주 보다 우위 전망 |
대신증권
유정현 |
현대백화점
[069960] |
= |
매수 |
매수 |
= |
200,000 |
200,000 |
140,500 |
▶ 2015년 2월 김포 아울렛을 시작으로 8월 판교 복합쇼핑몰까지 성공적인 출점 완료
▶ 그러나 9월 추석 특수를 기점으로 연말까지 백화점 경기가 개선될 것으로 보여 점진적으로 상승할 것으로 예상 |
동부증권
김평모 |
금호타이어
[073240] |
= |
Underperform |
Underperform |
▼ |
5,500 |
7,000 |
6,890 |
▶ ASP 하향 압력 지속, 판매 역시 개선 어려울 전망
▶ 중저가 타이어 경쟁 강화 지속됨에 따라 실적 개선 어려울 전망 |
BNK투자증권
변성진 |
세진중공업
[075580] |
|
|
|
|
|
|
|
▶ 현대중공업 그룹을 기반으로 성장
▶ 높은 수익성이 장점 |
KDB대우증권
박연주,배영지 |
GS
[078930] |
= |
Trading BUY |
매수 |
▼ |
55,000 |
60,000 |
46,550 |
▶ 업종 내 상대적 강도는?
▶ 3Q Preview: 유가 하락 및 정제 마진 둔화로 컨센서스 하회할 전망
▶ 유가 및 정제 마진 바닥 통과 중, 향후 점진적 개선 예상 |
신영증권
한승호 |
쇼박스
[086980] |
= |
매수 |
매수 |
= |
10,000 |
10,000 |
8,610 |
▶ 영화 ‘사도’ 개봉 예정
▶ 3분기 실적 급증 전망
▶ ‘사도’ 흥행 기대도 높아
▶ 관심은 글로벌 시장 |
하나금융투자
김홍식,신소현 |
에이스테크
[088800] |
= |
매수 |
매수 |
= |
7,000 |
7,000 |
3,835 |
▶ 매수/TP 7천원 유지, 하반기 실적 회복 가능성에 주목
▶ 인도 기지국 매출 증대 예상, 하반기 실적 큰 폭 호전될 듯
▶ 매출처 다변화 양상, 장기 매출 전망 밝아 |
교보증권
김동하 |
디아이씨
[092200] |
|
|
|
|
|
|
10,000 |
▶ 올해 터닝포인트를 맞이한 Transmission 부품 업체
▶ 중국법인 정상화와 DCT 부품 등 신규 Item을 통해 성장세 확대 기대
▶ 밸류에이션 매력 크지 않지만 업종 내 차별화된 성장성 부각 가능할 것 |
BNK투자증권
최종경,이승은 |
AJ네트웍스
[095570] |
N |
매수 |
|
N |
44,000 |
|
35,350 |
▶ 종합 렌탈 서비스 기업+ AJ그룹의 지주사
▶ 파렛트 사업: 향후 시간은 우리 편이다!
▶ 투자의견 매수, 목표주가 44,000원 커버리지 개시 |
KDB대우증권
박연주,배영지 |
SK이노베이션
[096770] |
= |
매수 |
매수 |
= |
130,000 |
130,000 |
97,500 |
▶ 점진적 개선 예상, 매수 유지
▶ 3Q Preview: 유가 및 정제 마진 둔화로 컨센서스 하회할 전망
▶ 향후 2~3년간 바닥 통과 중, 점진적 개선 예상 |
현대증권
백영찬,곽성환 |
SK이노베이션
[096770] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
170,000 |
200,000 |
97,500 |
▶ 3Q 실적은 당초 예상보다 낮을 듯
▶ 정유사업 부진하지만 화학과 윤활유는 견조할 전망
▶ 9월부터 정제마진 상승 전망 |
NH투자증권
이승호 |
아이센스
[099190] |
= |
Buy |
Buy |
▼ |
53,000 |
53,384 |
36,500 |
▶ 중국 당뇨 유병율, 경쟁 현황, 경쟁력 감안 시 중장기 중국 성장성 유망
▶ 중국 유통회사 매개 2014년 중국 수출 60억원 달성. 2015년 중국 수출 80억원 목표 |
흥국증권
정서현 |
아이센스
[099190] |
= |
매수 |
매수 |
▼ |
45,000 |
45,376 |
36,500 |
▶ 50% 무상증자 발표. 주식수 증가에 따른 목표주가 조정
▶ 중국 당뇨 시장 진출 본격화 기대 |
KDB대우증권
김현태,김승민 |
아이센스
[099190] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
54,000 |
52,717 |
36,500 |
▶ 고성장 중인 중국 혈당측정기 시장
▶ 중국 직접 진출 확대 본격화
▶ 바이오 차선호 추천 |
교보증권
최도연 |
에스앤에스텍
[101490] |
= |
매수 |
매수 |
= |
12,000 |
12,000 |
8,100 |
▶ 목표주가 12,000원은 PER 18배 수준
▶ 반도체는 고가 제품 확대, 디스플레이는 중국 캐파 확대로 실적 성장
▶ 성장성과 안정성 동시 보유. 높은 밸류에이션 정당 |
신한금융투자
박광래 |
풍산
[103140] |
= |
매수 |
매수 |
= |
33,000 |
33,000 |
25,650 |
▶ 3분기 매출액 6,601억원(-9.2% YoY), 영업이익 373억원(-8.7% YoY) 전망
▶ 수요 감소에 따른 재고 증가는 구리 가격 상승의 제약 요인
▶ 투자의견 매수, 목표주가 33,000원 유지 |
하이투자증권
이상헌,김종관 |
한국철강
[104700] |
|
|
|
|
|
|
56,800 |
▶ 철근 및 단조 생산 업체
▶ 전방산업 호조로 인하여 철근 수요 증가 지속될 듯 |
교보증권
최도연 |
원익머트리얼즈
[104830] |
= |
매수 |
매수 |
= |
100,000 |
100,000 |
72,000 |
▶ 목표주가 100,000원 유지
▶ 3분기 실적은 시장 기대치를 대폭 상회할 전망
▶ 현재 주력인 특수 가스에 향후 전구체까지 |
하이투자증권
손효주 |
영원무역
[111770] |
= |
매수 |
매수 |
= |
75,000 |
75,000 |
65,400 |
▶ OEM 사업, 2분기 예상보다 저조(yoy -20% 외형 감소), 선적 물량이 2분기말에 3분기로 일부 이월되어 3분기에는 커버될 것으로 예상
▶ 현재 자전가 매출 80%, 그 이외 사업들로 매출 볼륨을 키워나가려고 함 |
하이투자증권
이동욱 |
코오롱인더
[120110] |
= |
매수 |
매수 |
= |
83,000 |
83,000 |
56,800 |
▶ 올해, 아라미드 부문 흑자전환 전망
▶ 사업 안정화와 주력 제품 점진적 신증설 동시 추진 |
유진투자증권
박종선 |
KMH
[122450] |
= |
BUY |
BUY |
= |
18,100 |
18,100 |
10,050 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 24.2%yoy, 영업이익 20.9%yoy 증가하며 실적 성장 전망
▶ 투자의견 BUY, 목표주가 18,100원 유지. 저PER 매력 보유 |
하나금융투자
황승택,금가람 |
CJ E&M
[130960] |
= |
매수 |
매수 |
= |
110,000 |
110,000 |
95,000 |
▶ 다양한 디지털 전략을 통해 트래픽 점유율 확대 예상
▶ 중국 거점확보를 시작으로 중장기 성장의 발판 마련 |
KTB투자증권
최찬석 |
CJ E&M
[130960] |
= |
BUY |
BUY |
= |
110,000 |
110,000 |
95,000 |
▶ 네이버에 단독 런칭한 신서유기 1~5회 (총 20회)는 공개 일주일만에 1,000만뷰를 돌파
▶ 수익배분은 Pre-roll 광고에 대해 기존의 PIP (Platform in Platform)과 유사한 CJ E&M 90% 이상 |
하나금융투자
한정태 |
BNK금융지주
[138930] |
= |
매수 |
매수 |
= |
22,000 |
22,000 |
13,500 |
▶ 3분기 Preview: 순이익 1,500억원 내외로 25.6% 성장 전망
▶ 15년 이익증가율이 42.0%로 높고 내년도 9.2% 성장 가능
▶ 최고의 ROE에도 불구 0.56배, 은행업종 선도 가능성에 무게 |
유진투자증권
김지효 |
이마트
[139480] |
= |
BUY |
BUY |
= |
350,000 |
350,000 |
241,000 |
▶ 추석 연휴 시점 차이로 인한 8월 매출감소는 예상된 사안, 9월 추석특수 기대
▶ 단기 실적보다 중장기적으로 기업 가치가 레벨업되는 가능성에 주목하자
▶ 투자의견 매수, 목표주가 350,000원을 유지하며 오프라인 유통주 내 Top pick 유지 |
키움증권
김병기 |
비아트론
[141000] |
= |
매수 |
매수 |
= |
23,000 |
23,000 |
12,300 |
▶ 2분기부터 가파른 실적상승세
▶ 하반기 수주 전망도 긍정적
▶ 15~16년 사상최대 실적 예상. 목표주가 ‘23,000원’ 유지 |
하나금융투자
심은주 |
삼양사
[145990] |
= |
매수 |
매수 |
= |
153,000 |
153,000 |
86,800 |
▶ 삼양사, 삼양제넥스와 합병 발표
▶ 합병 시너지 기대
▶ 강해지는 체력, 목표주가 15.3만원 유지 |
하나금융투자
황승택,금가람 |
파티게임즈
[194510] |
|
|
|
|
|
|
52,600 |
▶ 현재 4개 프로젝트 진행 중으로 중국버전 텐센트 아이러브커피, 파스타류 전민찬청 (국민식당) CBT 후 정기 출시 대기 중인 상황
▶ 나머지 2개는 RPG 타이틀. |
흥국증권
이승재 |
만도
[204320] |
N |
매수 |
|
N |
150,000 |
|
123,500 |
▶ 재무구조에 대한 우려는 여전하지만
▶ 매출 안정성과 안정적인 수주잔고에 주목
▶ 투자의견 매수, 목표주가 150,000원으로 커버리지 개시 |
하나금융투자
이정기,안주원,김재윤,김두현 |
민앤지
[214180] |
N |
매수 |
|
N |
53,000 |
|
34,100 |
▶ 투자의견 BUY와 목표주가 53,000원 제시
▶ 스틱인베스트먼트 오버행 이슈 크지 않아
▶ 고객사에 영향을 받지 않는 B2C 기업 |
유안타증권
박성호 |
이노션
[214320] |
N |
Buy |
|
N |
79,000 |
|
58,700 |
▶ 현대차그룹 광고물량 확대 맟 그룹 內 M/S 확대 예상
▶ 매력적인 가격대, 매수기회 활용 권고 |