| 기업리포트 요약(2015.09.11) |
| 기관명/작성자 |
기업명 |
투자의견 |
이전의견 |
목표주가 |
이전목표 |
전일수정주가 |
요약 |
NH투자증권
송재학 |
CJ대한통운
[000120] |
= |
Buy |
Buy |
= |
240,000 |
240,000 |
191,000 |
▶ 2015년 안정적인 실적 호조세 이어질 전망
▶ 글로벌 물류업체 M&A 시도 지속 |
NH투자증권
홍성수 |
SK네트웍스
[001740] |
= |
Buy |
Buy |
= |
11,000 |
11,000 |
6,920 |
▶ 3분기 영업이익 증가 전환 추정
▶ 최근 이슈 점검: 부정적 주가 변수 없다고 판단
▶ 주가 하락으로 매수 기회 형성 |
SK증권
하태기 |
보령제약
[003850] |
= |
매수 |
매수 |
= |
88,000 |
88,000 |
61,000 |
▶ 대사성 질환자 급속 증가는 카나브 및 복합제 매출의 고성장 기반
▶ 2016년부터 카나브 복합제 본격 출시, 대사성 질환시장 MS 확대 계획
▶ 카나브 글로벌 시장 매출전망 긍정적 |
HMC투자증권
이명훈 |
현대차
[005380] |
= |
BUY |
BUY |
= |
200,000 |
200,000 |
156,500 |
▶ 우호적인 환율 여건 속에서 내수, 미국, 유럽, 인도 등에서 양호한 판매증가세 지속
▶ 신형 Tucson은 미국 리테일 판매와 중국공장 판매가 8월부터 시작됐으며 신형 Avante는 9월 9일 내수시장 런칭을 시작으로 미국공장 11월, 중국공장 내년초 투입 예상
▶ 5개분기 연속으로 이어진 YoY 감익추세는 하반기 반전 예상, 영업이익 기준으로 소폭의 증가율 시현 전망, 중국공장 지분법이익 급감으로 인해 순이익은 4분기부터 증익 예상
▶ 장기간 이어진 감익 및 컨센서스 하향 추세가 마무리되며 valuation에 대한 신뢰도 제고 |
현대증권
전용기,김다은 |
LS
[006260] |
= |
매수 |
매수 |
= |
54,000 |
54,000 |
33,500 |
▶ 베트남 전선 시장은 연 10%씩 고성장 중으로 상장 후 주가는 이를 반영할 전망
▶ LS전선 베트남법인 국내 주식 시장 상장은 LS기업가치에 긍정적 |
KB투자증권
양지혜,박태윤 |
GS리테일
[007070] |
= |
매수 |
매수 |
= |
70,000 |
70,000 |
63,800 |
▶ ‘후레쉬서브’ 공장 견학, Fresh Food에 대한 수요 급증으로 Capa 확장 지속 중
▶ 선진화된 물류와 IT 시스템 경쟁력으로 온라인 흐름에 적극적으로 대응하고 있음
▶ 파르나스호텔 인수 관련 유통사의 디테일한 관리 노하우로 수익 창출 전망 |
신한금융투자
하준두 |
삼성전기
[009150] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
76,000 |
70,000 |
64,700 |
▶ 북미 투자기관들은 향후 먹거리에 대한 관심 높음
▶ Flagship 스마트폰 동시 출시+환율 효과=3분기 실적 호조
▶ 목표주가 76,000원으로 상향 조정 |
현대증권
채희근,안예원 |
현대위아
[011210] |
= |
매수 |
매수 |
▲ |
145,000 |
120,000 |
119,500 |
▶ 개선되고 있는 환경
▶ 변함없는 중장기 성장 스토리
▶ 업황 개선과 밸류에이션 매력으로 시장의 관심이 확산되고 있음 |
현대증권
전용기,김다은 |
동원시스템즈
[014820] |
= |
매수 |
매수 |
= |
180,000 |
180,000 |
96,200 |
▶ 베트남 포장재 시장 기업 인수는 동원시스템즈의 새로운 성장동력
▶ 베트남 포장재 산업의 높은 성장 잠재력에 주목할 필요 |
대신증권
박신애 |
산성앨엔에스
[016100] |
▼ |
시장수익률 |
매수 |
▼ |
60,000 |
130,000 |
54,100 |
▶ 투자의견 ‘시장수익률’로 하향, 목표주가 60,000원으로 하향
▶ 3분기도 시장 기대치 하회하는 부진한 실적 지속 전망
▶ 간과한 ‘中 정부의 따이공 규제’, 길어 지는 채널 재정비의 시간 |
삼성증권
주식전략팀 |
애강리메텍
[022220] |
|
|
|
|
|
|
2,420 |
▶ 구조조정에 따른 실적 개선+ 안정된 모기업 + 건설경기 회복 수혜
▶ 해외 진출 기대감 및 신제품 개발 추진 |
신한금융투자
박희진 |
GS홈쇼핑
[028150] |
= |
Trading BUY |
Trading BUY |
▲ |
228,000 |
220,000 |
197,400 |
▶ 가장 높은 배당 성향을 제시하고 있기 때문임
▶ 물론 2015년 주당 배당금은 하락이 불가피함 |
HMC투자증권
조용선 |
KT&G
[033780] |
= |
BUY |
BUY |
▲ |
130,000 |
120,000 |
107,500 |
▶ 하반기 내수시장 담배 수요 감소폭의 QoQ 완화 트렌드 지속 중이며 내년 총수요 반등 본격화 전망 긍정적
▶ 국내 M/S 점진적 회복 추세 및 수출 성장 모멘텀 유지 통한 실적 증가 기대감 유효
▶ 높은 수출비중과 외화자산 보유로 비롯되는 원/달러 환율상승 수혜 및 안정적 배당매력에 주목할 시점 |
이베스트투자증권
박용희 |
신세계건설
[034300] |
= |
매수 |
매수 |
= |
108,000 |
108,000 |
51,200 |
▶ 이마트 세무조사 신세계건설로 확대 뉴스
▶ 주택관련 중소형 건설주 매도 전략에 따른 동반 하락
▶ 신세계 비젼 2023 대비해서 느린 off-line 투자 |
교보증권
이성빈 |
NAVER
[035420] |
= |
매수 |
매수 |
= |
720,000 |
720,000 |
500,000 |
▶ 투자의견 Buy, 목표주가 720,000원 유지
▶ NAVER 역시 다양한 모멘텀 보유 |
삼성증권
오동환 |
KG이니시스
[035600] |
= |
매수 |
매수 |
= |
30,000 |
30,000 |
20,400 |
▶ O2O 시장 확대의 수혜
▶ 삼성페이, 앱카드와 동반 성장
▶ 택배 사업 리스크 개선 가능성 |
신한금융투자
박희진 |
CJ오쇼핑
[035760] |
|
|
매수 |
▲ |
270,000 |
260,000 |
196,300 |
▶ 지난 1분기까지 동사는 비용 통제 의지를 피력했음
▶ 그러나 2분기 실적 발표 이후 비용 통제에 대한 방향성은 불확실해졌음 |
NH투자증권
안재민,현소희 |
엔씨소프트
[036570] |
= |
Buy |
Buy |
= |
290,000 |
290,000 |
194,000 |
▶ 2년 주기의 신작출시 + IP활용 모바일게임 출시 + 온라인-모바일 연동게임 출시
▶ B&S모바일 테스트 마무리. 연내 출시 가능할 것으로 전망 |
메리츠종합금융증권
박선호 |
미래에셋증권
[037620] |
▼ |
Hold |
Buy |
▼ |
34,000 |
78,000 |
32,150 |
▶ 1.2조원 규모의 100% 유상증자 결의
▶ 재무구조 개선 및 적극적 성장전략의 표명
▶ 높은 희석률 및 불확실성에 따른 단기 주가 하락은 불가피할 전망 |
교보증권
이강록 |
두산인프라코어
[042670] |
= |
매수 |
매수 |
= |
12,000 |
12,000 |
7,200 |
▶ 동사의 주가를 누르는 두 가지
▶ 변화 하는 것은 확실 |
삼성증권
이종욱 |
유아이엘
[049520] |
= |
중립 |
중립 |
▼ |
12,000 |
15,000 |
10,700 |
▶ 스몰캡의 변동성이 커진 주식시장과, 고객사 출하량 전략이 모호한 업황을 감안하여 HOLD 의견 유지
▶ 고객사 하드웨어 전략에 큰 리스크가 있으며 동사는 고객사 전략에 의존적
▶ 디자인이 강조되는 스마트폰 트렌드 동사의 고객사내 입지 재확인 |
메리츠종합금융증권
송광수 |
LG생활건강
[051900] |
= |
Buy |
Buy |
= |
1,100,000 |
1,100,000 |
803,000 |
▶ 생활용품과 음료사업의 견조한 실적 개선 지속 전망
▶ 면세사업은 3Q 를 저점으로 회복 흐름 전망
▶ 중국사업은 화장품 고성장과 수익성 정상화 → 추가 진출로 성장성 개선 기대 |
삼성증권
오동환 |
한국정보인증
[053300] |
|
|
|
|
|
|
13,800 |
▶ 삼성페이 최대 수혜주
▶ 기존 공인인증 서비스 견조한 성장 전망
▶ 장기적 성장의 그림, 속도가 관건 |
신한금융투자
박희진 |
현대홈쇼핑
[057050] |
|
|
매수 |
▲ |
163,000 |
145,000 |
132,000 |
▶ 2분기 판관비 비중은 전년동기대비 0.4%p 하락했음
▶ 주요 홈쇼핑 업체 가운데 유일한 판관비 비중 하락임 |
신영증권
임돌이 |
티씨케이
[064760] |
= |
매수 |
매수 |
= |
37,000 |
37,000 |
22,400 |
▶ 시장 급락을 극복하는 주가수익률 시현 중
▶ 3분기 실적 호조 전망
▶ 2016년 실적은 더욱 폭발적으로 증가
▶ 매수 투자 의견 및 목표주가 유지 |
SK증권
하태기 |
LG생명과학
[068870] |
= |
매수 |
매수 |
= |
75,000 |
75,000 |
50,500 |
▶ 댱뇨병치료제 DPP4 저해제(제미글로,제미메트)는 국매 매출성장, 해외 수출계약 확대 기대
▶ HA 필러 중국수출 전망이 좋다. 수출다변화도 진행 중
▶ 5가혼합백신 유펜타에 대한 기대가 크다 |
이베스트투자증권
박용희 |
현대리바트
[079430] |
= |
매수 |
매수 |
= |
76,000 |
76,000 |
51,000 |
▶ 상반기 실적 저조로 인한 기대감 약화로 주가 고점대비 -35.1% 하락
▶ 건자재 기대감 약화로 Laggard Player 투매 영향 |
한국투자증권
이경자,강승균 |
노루페인트
[090350] |
|
|
|
|
|
|
11,400 |
▶ 2Q Review & 향후 전망: 상반기 포인트는 C 하락, 하반기는 Q 증가
▶ 바닥용 방수도료, B2C 도료 등 신사업 개척
▶ Implication & Valuation: Q회복, B2C 잠재력 감안 시 장기적으로 긍정적 접근 가능 |
유진투자증권
이정 |
이엔에프테크놀로지
[102710] |
= |
BUY |
BUY |
= |
32,000 |
32,000 |
20,750 |
▶ 3Q15 Preview: 매출액 및 영업이익 각각 7.4%qoq, 24.6%qoq 증가 예상
▶ 투자포인트: 반도체용 식각액시장 진출, 주력사업군 시장지배력 확대, 매력적인 Valuation, SK텔레시스와의 협력을 통한 성장동력 강화
▶ 3Q15 사상최대실적 달성, 매력적인 Valuation, SK텔레시스와의 협력을 통한 성장동력 강화에 주목 |
현대증권
나태열,이창민 |
NHN엔터테인먼트
[181710] |
= |
매수 |
매수 |
= |
76,000 |
76,000 |
60,100 |
▶ 페이코 티머니 출시로 10만 오프라인 매장에서도 페이코 사용 가능
▶ 통합 포인트 전략으로 인터넷 전문은행 공략
▶ 웹보드게임 규제 재검토
▶ 12개월 선행 수정 PBR 0.7배로 밸류에이션 여전히 매력적 |
하나금융투자
송선재,신동하 |
만도
[204320] |
= |
매수 |
매수 |
= |
160,000 |
160,000 |
125,000 |
▶ 단기로 중국 우려가 있지만, 배당과 중장기 성장매력은 여전
▶ 3Q15 Preview: 영업이익률 4.4% 전망
▶ 연간 10조원 규모의 신규 수주 |
유안타증권
김미현 |
바디텍메드
[206640] |
|
|
|
|
|
|
5,700 |
▶ 중국 매출비중 64%의 체외진단 전문업체
▶ 기술력과 가격 경쟁력 확보
▶ 패혈증 진단제품 출시 및 신규 플랫폼 출시 계획 |
유진투자증권
박종선 |
타이거일렉
[219130] |
|
|
|
|
|
|
|
▶ 반도체 후공정 테스트용 PCB 전문 제조업체로 국내 시장점유율 1위 업체
▶ 국내 시장점유율 유지하며 안정적 성장 지속 전망
▶ 비메모리 시장을 중심으로 해외 수출도 점차 활대될 덧으로 예상 |